Децентрализираният форекс ще намали разходите с до 80%: Доклад

Ако валутният пазар започне да използва протоколи за децентрализирано финансиране (DeFi) вместо настоящите централизирани системи, цената на паричните преводи може да бъде намален с „до 80%“, според доклад от 19 януари, публикуван съвместно от изследователи в Circle и Uniswap.

Обмяната на валута по веригата (FX) е нов модел на глобален обмен на стойност, който предлага по-бърза, по-евтина и по-ефективна алтернатива за трансгранични плащания.
Нашата скорошна изследователска статия с @кръг има всичко https://t.co/NGniRo8yrp
- Uniswap Labs (@Uniswap) Януари 19, 2023

Статията, озаглавена „Обмяна на валута и трансгранични плащания във веригата“, е написана от учения по данни на Uniswap Остин Адамс, главния икономист на Circle Гордън Лиао, Мери Катрин Лейдър, Дейвид Пут и Син Уан.

Авторите изследват търговската дейност на монетата за щатски долари на Circle (USDC) и евро монети (EUROC) на Uniswap от юли 2022 г. до януари. Те установиха, че монетите имат общ обем от 128 милиона долара, като в някои дни обемът на търговия достига до 8 милиона долара.

През това време стабилните монети USDC и EUROC се търгуваха в рамките на няколко базисни точки от обменните курсове, установени на валутния пазар на едро за техните поддържащи валути, USD и EUR. Според авторите това показва, че форекс пазарът DeFi предоставя разумна алтернатива на традиционния форекс, с добра ценова ефективност, въпреки по-малкия обем на търговия.

Свързани: Одиторът на DeFi печели $40,000 XNUMX за идентифициране на уязвимостта на Uniswap

Изследователите обаче искаха да знаят дали използването на DeFi протоколи като Uniswap може да осигури спестявания на участниците на валутния пазар. Така те анализираха разходите, свързани с традиционния „кореспондентски банков модел“ на форекс срещу тези, свързани с DeFi форекс.

*Кореспондентски модел на форекс срещу DeFi модел. източник:* "*Валута по веригата и трансгранични плащания“ от Адамс, Ladder, Liao, Puth и Wan*

Те използваха оценки на Световната банка, за да определят цената на паричен превод от 500 долара, извършен през глобалната банкова система. След това те сравняват това с разходите за закупуване на стейбълкойн (или USDC, или EUROC) чрез борса, размяната й за другата монета на Uniswap, изпращането й на друго лице и другото лице да я осребри на борса.

Изследователят заключава, че моделът DeFi кара потребителите да плащат много различни такси, включително комисионни за обмен, такси за търговия с DeFi, мрежови такси и такси за прехвърляне на пари към и от обмен. Въпреки това таксите са до 80% по-ниски от средната цена на паричните преводи, въз основа на оценки на Световната банка.

Кръг пусна EUROC през юни. EUR/USD е най-разпространеният търгувани валутна двойка в света, според Investopedia.