Като Carnival, Royal Caribbean и Norwegian Sink, ето кога да се потопите

Акциите на круизните компании поскъпнаха почти колкото чувал тухли в сряда. Анализатор на Morgan Stanley направи отрицателни коментари за индустрията и постави под въпрос способността на една компания да устои на рецесия.

Анализаторът Джейми Роло понижи целевата си цена за Carnival Cruise Lines (CCL) до $7 и постави целевата цена на акциите в най-лошия случай от $0. Carnival, най-голямата круизна компания в света, падна с 14% след новината и затвори на $8.87.

Състезател Royal Caribbean Cruises (RCL) спадна с 9.57% и затвори на $36.02, а Norwegian Cruise Line Holdings (NCLH) загуби 9.4% и затвори на $11.57. И трите акции са близо до съответните си 52-седмични дъна.

Роло изрази основателни опасения относно способността на Carnival да набира капитал, ако настъпи икономически спад. Компанията загуби 1.8 милиарда долара през последното тримесечие.

Според диаграмата, основната ценова цена на Rollo от $7 вероятно ще бъде постигната. Карнавалът е хванат в мечи канал (диагонални линии). Каналът прогнозира, че Carnival ще падне под $6, което е средната стойност на канала.

Източник на графиката: TradeStation

Обемът на Carnival непрекъснато нараства през последните три седмици (защриховано в жълто). Увеличаването на оборота може да е знак за институционални продажби. Разпродажбата в сряда се случи при 2.5 пъти нормалния обем на Carnival.

Според RSI на Carnival (индекс на относителна сила), тази акция все още не е свръхпродадена. Дори и да беше, не бих купил Carnival на сегашната му цена.

Carnival е бил свръхпродаден пет пъти от декември (стрелки). Докато всяко показание за свръхпродаденост доведе до отскачане, акциите в крайна сметка достигаха по-ниско дъно при всеки случай.

Графиката на Royal Caribbean Cruises е почти идентична с тази на Carnival. Графиката на RCL има подобен мечи канал, сравнимо увеличение на обема и пет свръхпродадени RSI отскока, точно като Carnival.

Източник на графиката: TradeStation

Графиката на Norwegian Cruise Line Holdings също има подобен вид.

Източник на графиката: TradeStation

Ето извода: И трите акции се понижават. Импулсът надолу е силен в този сектор и близката подкрепа - формирана само миналата седмица - е малко вероятно да предотврати преминаването към нови 52-седмични дъна и за трите имена.

Тези акции обаче са оценени за бедствие в цялата индустрия и не съм сигурен, че това е реалистично.

Най-лошият сценарий на Rollo се основава на потенциален икономически спад, но ентусиастите на круизите обикновено са по-възрастни и по-богати. Те са сред най-малко податливите на рецесия.

В крайна сметка: Тези акции трябва да продължат да потъват, но не чак до шкафчето на Дейви Джоунс. Ако мога да получа Carnival в долния край на канала — под $5 — ще се потопя.