Милиардерът Карл Икан предупреждава, че не можете да излекувате нажежена инфлация. Но той харесва тези 2 „евтини и жизнеспособни“ избора на акции за защита

Лесната парична политика може да изглежда забавна в началото, но има последствия.

Докато цените на активите се повишиха през 2020 г. и 2021 г., те се отдръпнаха значително през 2022 г. Междувременно инфлацията остава близо до 40-годишни върхове и Фед трябва да повиши лихвените проценти агресивно, за да поставят ценовите нива под контрол.

„Напечатахме твърде много пари и просто си мислехме, че партито никога няма да свърши. И купонът свърши“, казва милиардерът инвеститор Карл Икан на Фестивала на най-добрите нови идеи в парите на MarketWatch чрез дистанционно предаване.

Все пак, въпреки че много инвеститори претърпяха болезнени загуби през 2022 г. – S&P 500 имаше най-лошото си първо полугодие от 1970 г. насам – Икан не е един от тях. В неговата компания Icahn Enterprises нетната стойност на активите се е повишила с около 30% през първите шест месеца на тази година.

Гледайки напред, неговата перспектива не е съвсем оптимистична.

Не пропускайте

„Най-лошото тепърва предстои“, казва Айкан, като същевременно предупреждава, че „инфлацията е нещо ужасно“ и „не можете да я излекувате“.

Въпреки това той не предполага, че трябва напълно да спасите акциите.

„Мисля, че много неща са евтини и ще стават по-евтини“, казва той.

Като се има предвид изключително успешната кариера на Икан като инвеститор, хората искат да знаят къде той вижда възможност в момента.

„Просто съм любопитен кои акции изглеждат евтини и жизнеспособни в момента“, попита го член на аудиторията по време на сесията с въпроси и отговори.

Икан предостави две имена.

CVR енергия (CVI)

Енергията беше далеч най-добре представящият се сектор на S&P 500 през 2021 г., възвръщайки общо 53% спрямо 27% възвръщаемост на индекса. И този импулс се пренесе през 2022 г.

От година до момента Energy Select Sector SPDR Fund (XLE) е нараснал със солидни 62%, в рязък контраст с двуцифрения спад на широкия пазар.

Историята продължава

Изборът на Икан в енергийното пространство е CVR Energy (CVI), който е основно в бизнеса с рафинерии. Той казва, че акциите „са доста евтини, въпреки че се повишиха много“.

Според последното подаване 13F, Айкан е държал 71.2 милиона акции на CVR Energy в края на септември, на стойност около 2.06 милиарда долара по това време.

Позицията обслужва инвеститора милиардер доста добре, тъй като акциите на CVR Energy скочиха със 126% до момента.

Както бихте очаквали от този вид представяне на цената на акциите, компанията работи на всички цилиндри.

Чети повече: Вероятно плащате повече, когато пазарувате онлайн — вземете този безплатен инструмент преди Черния петък

През второто тримесечие на 3 г. CVR Energy донесе 2022 милиарда долара нетни продажби спрямо 2.7 милиарда долара през предходния период.

Бизнесът също стана по-доходоносен, тъй като маржът на рафиниране за барел с обща производителност се подобри до $16.56 през Q3, в сравнение с $15.03 през същия период на миналата година.

Компанията наскоро обяви специален дивидент от $1.00 на акция - в допълнение към редовния си тримесечен паричен дивидент от 40 цента на акция.

Ичан също харесва бизнеса, защото „не можете да построите друга рафинерия в тази страна“.

CVR Partners LP (UAN)

CVR Partners е главно командитно дружество, създадено от CVR Energy, за да притежава, оперира и развива своя бизнес с азотни торове.

Докато двете предприятия са свързани — дъщерните дружества на CVR Energy притежават 37% от общите дялове на CVR Partners — CVR Partners също се търгува публично. Символът му е UAN.

„[Бизнесът] с торове за мен е страхотен бизнес днес“, казва Икан.

Производствените мощности на CVR Partners произвеждат предимно торове от амоняк и амониев нитрат (UAN) и тези неща са в голямо търсене.

През второто тримесечие средната реализирана изходна цена на партньорството за UAN скочи със 3% на годишна база до 42 долара за тон. За амоняка средната реализирана цена на изхода се е повишила със 433% през годината до 65 долара за тон.

Не е изненадващо, че CVR Partners е друг звезден изпълнител на този грозен пазар, тъй като акциите са нараснали с 38% до момента.

Лесно е да разберете защо бизнесът е привлекателен за Икан.

„Имате нужда от тор, ако искате да ядете“, казва той.

Наистина, ако искате най-добрата защита срещу всички несигурности, пред които е изправен светът днес, селското стопанство заслужава сериозно внимание, дори ако не разбира нищо от земеделие.

Какво да прочетете по-нататък

• „Представете си, че сте съкратени“: на Суз Орман 3 съвета за трудна любов да се подготвим за предстоящата рецесия

• „Не живеят живота си, за да впечатлят другите“: Ето кои са най-добрите марки автомобили, които най-много карат богатите американци, печелещи над $200 XNUMX – и защо и ти трябва

• Morgan Stanley: Цените на часовниците Rolex, Patek Philippe и Audemars Piguet ще продължат да се понижават поради поток от предлагане - но тези 3 реални актива остават оскъдни и желани

Тази статия предоставя само информация и не трябва да се тълкува като съвет. Предоставя се без каквато и да е гаранция.