Fidelity Funds се стремят да правят по-големи залози на отделни акции

(Bloomberg) — Fidelity Investments моли акционерите да подпишат предложение, което би позволило на 13 от фондовете за растеж на фирмата да надхвърлят ограниченията за размера на дяловете в отделни акции.

Най -четени от Bloomberg

Фондовете, които притежават почти 140 милиарда долара към 30 ноември, вече имат относително големи дялове в технологични гиганти, включително Apple Inc., Amazon.com Inc. и Microsoft Corp.

Ако акционерите одобрят предложението, подадено миналата седмица, фондовете за растеж ще могат да закупят още повече акции в тези компании и да се възползват от тазгодишния спад на пазара. Говорител на базираната в Бостън Fidelity отказа коментар.

Всички най-големи американски технологични компании се сринаха тази година, като Apple и Amazon се сринаха съответно с 21% и 47% до затварянето в сряда.

Apple, Microsoft и Google-майка Alphabet Inc. „отчитат много големи части от вселената с голям растеж“, каза стратегът на Morningstar Inc. Роби Грийнголд в телефонно интервю. „Беше много трудно за всеки мениджър на растежа да надвие тези акции“ поради правилата на взаимните фондове за диверсификация, каза той.

Подаването не уточнява кои позиции Fidelity може да се стреми да подкрепи.

Риск, волатилност

Повечето взаимни фондове избират да бъдат диверсифицирани, статус, който инвеститорите често свързват с по-малък риск и нестабилност. Съгласно тези правила фондовете трябва да ограничат броя на индивидуалните инвестиции, които се равняват на повече от 5% от техните нетни активи — такива дялове не могат да съставляват повече от една четвърт от общите нетни активи.

Диверсифицираните взаимни фондове държат около 92% от общите активи на индустрията в размер на 24 трилиона долара към 2020 г., съобщи Комисията за ценни книжа и борси на САЩ пред Конгреса през февруари. И все пак някои фондове за растеж са се прекласифицирали като „недиверсифицирани“, което им позволява да надхвърлят тавана от 25%.

Историята продължава

T. Rowe Price Group Inc., например, получи одобрението на акционерите миналата година да прекласифицира своите фондове Blue Chip Growth и Growth Stock като недиверсифицирани. Blue Chip Growth държеше почти половината от активите си в дялове от над 5% в края на септември, докато Growth Stock се равняваше на около 32%, според отчетите на инвеститорите.

Бордът на Fidelity вече одобри повторното класифициране. Ако акционерите се съгласят, то ще влезе в сила на 1 май.

Най -четени от Bloomberg Businessweek

© 2022 Bloomberg LP