От началото на тази година Уолстрийт се сблъска с буря от макросблъсъци, които превърнаха миналогодишното възходящо движение в меча тенденция. От началото на годината NASDAQ е надолу с 27%, а S&P със загуба от 18% не изостава. Спадът на пазарите идва заедно с печалбите на съкровищните облигации – процентът на 10-годишните съкровищни облигации е почти до 2.9%. В миниатюрно обобщение можем да кажем, че миналата година инвеститорите гледаха на пазарите през очите на TINA (няма алтернатива); сега условията започват да показват тези алтернативи.
В тази среда Goldman Sachs препоръчва на инвеститорите да търсят „марж на безопасност“, за да защитят своите инвестиционни портфейли, ако пазарните условия се влошат. Сред факторите, препоръчани от гиганта за инвестиционно банкиране, е надежден дивидент, за да се осигури стабилен поток от приходи.
На този фон борсовите анализатори от Goldman Sachs избраха препоръчителни акции, чиито плащания на дивиденти са над средните за пазара. Ние сме използвали База данни на TipRanks да извлече подробности за две от тези акции; нека ги разгледаме по-отблизо.
Simon Property Group (SPG)
Първият дивидент, който ще разгледаме, е инвестиционен тръст за недвижими имоти (REIT), клас компании, добре известни със своите надеждни, високодоходни плащания на дивиденти. Simon Property Group е основен инвеститор в имоти на дребно, с едно от най-големите портфейли от търговски центрове и търговски обекти в САЩ. Имотите на компанията включват 99 търговски центъра и 69 първокласни търговски обекта, както и 31 международни локации. Към края на 2020 г. SPG притежава 80% дял в Taubman Realty, важен оператор на мол с 24 имота в САЩ и Азия.
Имотите на Саймън носят стабилни печалби и от 1Q21 са постоянно над нивото от $1 на акция. През първото тримесечие на 1-то тримесечие SPG отчете нетна печалба за акционерите от 22 милиона долара, или 426.6 долара на акция с намалена стойност. Общите средства от операции (FFO), ключов показател за АДСИЦ, нараснаха с 1.30% на годишна база от 12 милиона долара до 934 милиарда долара.
В два важни показателя компанията се похвали с 2.7% увеличение на степента на заетост от 1Q21 до 1Q22, от 90.8% на 93.3%. А в имотите на компанията базовият минимален наем на квадратен фут към края на март е 54.14 долара.
Гледайки напред, SPG увеличи насоките си за FFO за 2022 г. до $11.60 до $11.75 на акция; това представлява ръст от половин процент в средната линия и поставя горния край над консенсуса на анализаторите от $11.72. Като цяло резултатите на Саймън през първото тримесечие на 1-то тримесечие надминаха по-рано публикуваните прогнози.
С това финансово представяне на заден план, Саймън имаше увереността да увеличи дивидента за плащането през юни, от $1.65 през последното тримесечие до $1.70 предстоящите. При 6.80 долара на обикновена акция на годишна база, това дава доходност на дивидента от 6%, почти 4 пъти средната стойност, установена сред фирмите от индекса S&P.
В отразяването на SPG за Goldman Sachs, анализатор Кейтлин Бъроус вижда, че компанията се движи, за да подкрепи своя растеж и стойност на акциите за акционерите, той пише: „SPG може да разпредели своите значителни задържани парични средства след дивиденти и след реконструкция (които според нас ще средно над 1.0 милиарда долара годишно през 2022 и 2023 г.) към външни растеж (чрез придобиване на платформи за търговия на дребно и висококачествени имоти за търговия на дребно) или алтернативно към обратно изкупуване на акциите си... компанията обяви програма за обратно изкупуване на акции до 2.0 милиарда долара (за 24 месеца) и планира да изкупи обратно своите акции. Ние разглеждаме коментара на ръководството и обявената програма за обратно изкупуване на акции като положителни...”
В съответствие с тези коментари, Бъроуз дава на SPG рейтинг Купуване и целева цена от $166, което предполага 12-месечно повишение от 45%. (За да гледате записите на Бъроуз, Натисни тук)
Като цяло консенсусът на анализаторите от Уолстрийт относно Simon Property е умерена покупка, базирана на 6 покупки и 8 задържания, издадени през последните месеци. Акциите на SPG се търгуват за $114.5 и имат средна целева цена от $153.29; това предполага 12-месечен потенциал нагоре от ~34%. (Вижте прогнозата за акциите на SPG на TipRanks)
HF Sinclair Corporation (DINO)
Вторият дивидент в радара на Goldman е енергийна компания, създадена по-рано тази година от сливането между Holly Energy Partners и Sinclair Oil. Комбинираното дружество, HF Sinclair, започна да търгува под тикера DINO през март и генерира голям интерес както от вътрешни, така и от инвеститори на дребно.
По-рано този месец HF Sinclair отчете първите си финансови резултати (1Q22) след приключването на сливането. В горната част компанията отчете 7.45 милиарда долара общи приходи. Това подкрепи нетна печалба през тримесечието от 175.9 милиона долара, или 99 цента на акция с намалена стойност.
Стабилните финансови показатели подкрепиха 14% увеличение на декларирания дивидент – следващото плащане ще бъде 40 цента на обикновена акция. Годишният лихвен процент от $1.60 дава 3.4%, повече от два пъти средното за S&P. Това е първото увеличение на дивидента за DINO; като HollyFrontier, компанията имаше 7-годишна история на постепенно увеличаване на дивидента.
Покривайки акциите на Goldman Sachs, 5-звездният анализатор Нийл Мехта пише, че е настроен на DINO, включително сред причините му: „Ние (1) виждаме оценката като убедителна на настоящите нива след многогодишно по-ниско представяне спрямо конкуренти, (2) вярваме възвръщаемостта на капитала е настроена да влияе, като DINO сега предлага най-високата доходност на капиталовата възвръщаемост за 2023 г. в рамките на нашето покритие за рафиниране на c-corp според нашите оценки, (3) разглеждайте текущата маржин среда като подкрепяща както рентабилността на рафинирането, така и рентабилността на специалните продукти, което води до повишаване на риска за консенсусни оценки, според нас."
Възрастните изявления на Мехта подкрепят неговия рейтинг Купуване на DINO, докато целта му за цена от $56 предполага 22% повишение за акциите през следващата година. (За да гледате рекорда на Мехта, Натисни тук)
Подобно на SPG по-горе, DINO има рейтинг за умерено купуване от консенсуса на анализаторите. Това се базира на 12 скорошни прегледа на анализатори, разбити на 8 покупки и 4 задържания. Акциите се търгуват за $46.94, а средната й целева цена от $48.33 предполага ръст от едва 5% през следващите 12 месеца. (Вижте прогнозата за акциите на DINO в TipRanks)
За да намерите добри идеи за търговия с дивидентни акции при атрактивни оценки, посетете TipRanks' Най-добрите запаси за закупуване, наскоро стартиран инструмент, който обединява всички прозрения на собствения капитал на TipRanks.
Отказ от отговорност: Мненията, изразени в тази статия, са единствено на представените аналитици. Съдържанието е предназначено да се използва само за информационни цели. Много е важно да направите свой собствен анализ, преди да направите каквато и да е инвестиция.
Източник: https://finance.yahoo.com/news/goldman-sachs-says-buy-2-134207285.html