Как да намерите най-добрите секторни взаимни фондове 4Q22

С непрекъснато нарастващ списък от подобни звучащи взаимни фондове, от които да избирате, намирането на най-доброто е все по-трудна задача. Как инвеститорите могат да променят играта, за да променят коефициентите в своя полза?

Не се доверявайте на етикетите на взаимните фондове

Има най-малко 169 различни взаимни фонда за недвижими имоти и най-малко 673 взаимни фонда в единадесет сектора. Нуждаят ли се инвеститорите от 61+ възможности за избор средно за сектор? Колко различни могат да бъдат взаимните фондове?

Тези 169 взаимни фонда за недвижими имоти са много различни един от друг. С някъде от 23 до 167 холдинга, много от тези взаимни фондове за недвижими имоти имат драстично различни портфейли с различни рискови профили и перспективи за ефективност.

Същото важи и за взаимните фондове във всеки друг сектор, тъй като всеки предлага много различна комбинация от добри и лоши акции. Основните материали са на първо място за избор на запаси. Недвижимите имоти са на последно място.

Избягване на парализа на анализа

Мисля, че големият брой секторни взаимни фондове вреди на инвеститорите повече, отколкото помага. Ръчното провеждане на задълбочен анализ за всеки фонд просто не е реалистична опция, излагайки инвеститорите на недостатъчен анализ и ги кара да пропускат печеливши възможности. Правилното анализиране на взаимните фондове е много по-трудно от анализирането на акции, защото това означава анализиране на всички акции във всеки взаимен фонд. Както беше посочено по-горе, може да има до 167 акции или повече за един взаимен фонд.

Фигура 1 показва най-високо оценените взаимен фонд за всеки сектор.

Фигура 1: Най-добрият договорен фонд във всеки сектор

* Най-добрите взаимни фондове изключват фондове с TNA по-малко от $100 милиона за недостатъчна ликвидност

Сред взаимните фондове на Фигура 1 Fidelity Advisor Global Commodity Stock Fund (FIQRX) се класира на първо място като цяло, Fidelity Select Banking Portfolio (FSRBX) се нарежда на второ място, а Schwab Health Care Fund (SWHFX) се нарежда на трето място. CGM Realty Fund (CGMRX) е на последно място.

Как да избегнем „опасността отвътре“

Защо трябва да знаете наличността на взаимни фондове, преди да купите?

Един взаимен фонд не е нищо повече от сбор от неговите съставни части – ако не разбирате от какво е направен, в крайна сметка няма да разберете какво купувате. Това би било като да купите акция, без да анализирате нейния бизнес и финанси. Без значение колко е евтин, ако притежава лоши акции, представянето на взаимния фонд ще бъде лошо.

РЕЗУЛТАТИ НА ДЯЛОВЕТЕ НА ФОНДА – ТАКСИЕЕС
= ИЗПЪЛНЕНИЕ НА ФОНДА

Ако само инвеститорите можеха да намерят средства, оценени от техните активи

Fidelity Advisor Global Commodity Stock Fund (FIQRX) е не само най-високо оцененият взаимен фонд Energy, но също така е най-високо класираният секторен взаимен фонд от 673 секторни взаимни фонда, които моята фирма покрива.

Най-лошият взаимен фонд на Фигура 1 е CGM Realty Fund (CGMRX), който получава рейтинг „Непривлекателен“. Човек би си помислил, че доставчиците на взаимни фондове могат да се справят по-добре за този сектор.

Разкриване: Дейвид Трейнър, Кайл Гъске II и Мат Шулър не получават компенсация, за да пишат за конкретна акция, сектор или тема.