I-облигациите са на мода – какъв е най-добрият начин да ги използвате?

аз първи пише относно I-облигациите още през октомври 2021 г. От ноември миналата година тези облигации са донесли малко над 7.1%, което е доста страхотно за безрискова инвестиция. За разлика от традиционните облигации, които са били абсолютно ударен тази година спестовните облигации от серия I са далеч по-безопасни — защото гарантирано ще сте в крак с инфлацията и няма лихвен риск, което означава, че те не губят стойност с покачването на лихвените проценти.

Този месец съществува уникален прозорец от възможности. Като закупите I-облигации през април, можете заключвам текущата лихва от 7.1% за следващите шест месеца. След това ще получите новата ставка от 9.6% за следващите шест месеца. Тъй като лихвите, спечелени от съединенията на I-облигации на всеки шест месеца, общата ви възвръщаемост през следващите 12 месеца ще бъде 8.5%.

Прочети: Сребърната подплата на нарастваща инфлация: доходността на I-облигациите трябва да се покачи над 9%

Благодарение на тези апетитни добиви, има някои интригуващи възможности за арбитраж, достъпни за инвеститорите. Стратегиите използват голямата разлика в лихвения процент между I-облигациите и други инвестиции. Най-очевидната възможност: Купете I-облигация с пари, които имате в банкови сметки и взаимни фондове на паричния пазар, като приемем, че не е необходимо да имате достъп до тези пари в продължение на поне една година. Но ето пет други стратегии, които трябва да разгледате:

1. Съберете данъчни загуби сред вашите облигационни фондове.

Като се има предвид ужасното разрушаване на облигациите, които претърпяха тази година – и най-лошото може да тепърва предстои – има големи шансове да имате значителни загуби в много от вашите облигационни фондове. Ако тези облигационни средства се държат в облагаема сметка, можете да се възползвате от събирането на данъчни загуби. Като продадете до 10,000 2022 долара от тези облигационни фондове и използвате постъпленията за закупуване на I-облигация, можете да използвате капиталовата загуба, за да намалите данъчната си сметка за 8.5 г., като същевременно пожънете гарантирана възвръщаемост от 12% през следващите XNUMX месеца - ако приемем, че купувате през април.

2. Изтеглете наличните компактдискове и инвестирайте приходите в I-облигации.

Продажбата на сертификати за депозити за закупуване на I-облигация има голям смисъл, дори ако това означава плащане на неустойка за предсрочно осребряване на вашия CD. Например, ако имате $5,000 в 12-месечен CD с лихва от 1%, ще спечелите само $50 лихва. Същите пари, инвестирани днес в I-облигация с прогнозна доходност от 8.5% ще ви спечелят $425 лихва или $375 повече. Дори след като платите неустойка за ранно изтегляне на компактдиска, вие ще излезете далеч напред. Само имайте предвид, че I-облигациите не могат да бъдат продадени до една година след датата на закупуване.

3. Купете I-облигации, вместо да плащате предварително ипотеката си.

Ако имате ипотека, шансовете са изключително добри лихвеният ви процент да е доста под 8%. Последния път интерес лихвите по 30-годишните ипотеки с фиксиран лихвен процент са били над 8% през 2000 г. Това представлява възможност за арбитраж за собствениците на жилища. Ако можете да закупите I-облигации с доходност от 8% или 9%, няма причина да изплащате ипотеката си предсрочно, като извършвате допълнителни плащания по главницата - поне не, докато не инвестирате годишния максимум в I-облигации, който е $10,000 20,000 на физическо лице , $30,000 XNUMX за семейна двойка и $XNUMX XNUMX за семейна двойка с a доверие. Лихвата, която печелите от тази I-облигация, ще надхвърли много лихвата, с която спестявате предплащане вашата ипотека.

Същата логика важи и за a собствен капитал кредитна линия (HELOC). Като цяло съм против използването на ливъридж, но може да има смисъл да заемете пари в брой от вашия HELOC и след това да инвестирате парите в I-облигация. Според Bankrate.com много HELOC цени все още са под 4%. Ако лихвеният процент по вашия HELOC се повиши над този на вашата I-облигация, просто продайте I-облигацията и използвайте постъпленията, за да изплатите жилищния си заем.

Въпреки че тази стратегия изисква известни усилия - включително обръщане на внимание на лихвените проценти - печалбата не е незначителна. Ако вашият HELOC има лихвен процент от 3% и печелите 8.5% от I-облигации през следващите 12 месеца, ще излезете напред с $1,650 при инвестиция в I-облигации от $30,000 XNUMX и това е само за една година.

4. Извършете математиката за студентските заеми.

Средният лихвен процент по Студентски заеми, както федерални, така и частни, е 5.8%. Средната стойност е 4.12% за федералните студентски заеми. Математиката, която се прилага за ипотеки и HELOC, се отнася и за студентските заеми. Като се има предвид сочната доходност на I-облигациите, може да си струва да направите минималното плащане по студентските си заеми и да инвестирате останалото в I-облигации. Отново тази стратегия може да бъде обърната, ако лихвените проценти по I-облигации паднат под тези на вашите студентски заеми.

5. Помислете за изграждането на I-bond „боен сандък“ за пенсиониране.

Ако навлизаме в нова ера на по-висока инфлация — да речем 4% до 5% годишно — може би си струва да вдигнем военен кош за I-bond. Освен ако ограничението за покупка на I-облигации е увеличен, изграждането на значително портфолио от I-облигации ще отнеме време. Но такова портфолио може да има много предимства, особено за пенсионерите.

Инфлацията е един от големите рискове за пенсионерите и колкото по-дълго е пенсионирането, толкова по-голям е рискът. Годишна инфлация от 5% за 13 години, например, би намалила покупателната способност на долара почти наполовина. Акциите осигуряват известна степен на защита от инфлация, но с цената на риска от последователността на възвръщаемостта. I-връзките предпазват и от двете инфлация намлява последователност риск. Значително портфолио от I-облигации би могло да осигури доход през ключовите години точно преди и след пенсионирането, когато рискът от последователността е най-висок. Също така, значителното разпределение на I-облигации може да позволи на пенсионерите да държат повече акции в останалата част от портфейла си, без да губят твърде много сън. Освен това, I-облигацията може да служи като готов източник на ликвидност за шокове в разходите по време на пенсиониране.

Как да изградим военен сандък с I-bond? Да речем, че сте женен и 10 години след пенсиониране. Ако създадете тръст, можете да закупите $30,000 10 годишно в I-облигации през следващите 35,000 години. С известно данъчно планиране бихте могли да увеличите този лимит до $5,000 XNUMX годишно, тъй като допълнителни $XNUMX XNUMX в хартиени I-облигации могат да бъдат закупени всяка година с възстановяването на данъците ви.

Това означава, че вие ​​и вашият съпруг можете да закупите до 350,000 10 долара в I-облигации в продължение на XNUMX години, уверени, че тези долари ще запазят стойността си, коригирана с инфлацията. Ако се пенсионирате с акции на най-високите стойности за всички времена, можете да задържите своите I-облигации и да продадете акции, за да генерирате доход. Но ако акциите са на боклука, можете да започнете да ликвидирате своите I-облигации, като дадете време на портфейла си от акции да се възстанови.

Тази статия се появи за първи път Скромен долар и е препубликуван с разрешение.

Джон Лим е лекар и автор на книгата „Как да повишите финансовия коефициент на интелигентност на детето си“, която се предлага и като безплатно PDF и Kindle издание. Следвайте Джон в Twitter @JohnTLim и вижте неговия по-рано членове.