GoTo на Индонезия набира 1.1 милиарда долара и отлага пазарния дебют

GoTo Group ще събере 15.8 трилиона рупии (1.1 милиарда долара) чрез листване, което обещава да бъде едно от най-големите IPO в Азия тази година.

Базираната в Джакарта компания е определила цената си на IPO на 338 рупии за акция, точно над средната точка на индикативния й диапазон от 316 до 346 рупии. Ценообразуването дава на GoTo, която се образува миналата година чрез сливането на Gojek и Tokopedia, оценка от 27.8 милиарда долара.

GoTo също заяви в четвъртък, че ще отложи IPO-то с една седмица до 11 април. Преди това процесът на букбилдинг на компанията беше удължен до 24 март, за да даде на търговците и потребителите от групата повече време за закупуване на акции в компанията.

„Да имаме достъп до публичните пазари при настоящите условия е доказателство за дългосрочния потенциал на нашия бизнес и ще подсили нашия баланс, като същевременно запази стойността за акционерите“, каза Андре Соелистьо, изпълнителен директор на GoTo Group в изявление.

GoTo продължава с IPO въпреки неотдавнашната волатилност на финансовите пазари. Ценообразуването на IPO е по-консервативно в сравнение с други скорошни IPO, като Bukalapak, който беше оценен в горния край на индикативния си диапазон преди своя търговски дебют, въпреки че акциите му са загубили две трети от стойността си оттогава.

Стеванус Джуанда, анализатор от UOB Kay Hian Sekuritas, смята, че цената на GoTo е твърде скъпа дори при ниския край от 316 рупии. „Открихме, че оценката на предлаганата цена на GoTo е в 9.8 пъти 2023F цена/брутни продажби. Това изглежда е премия за BUKA (7.5x), SEAS (3.8x) и други регионални и глобални дигитални компании“, каза Джуанда в последния си доклад, публикуван на 25 март.

Въпреки първокласната оценка, Майкъл Сетджоади, анализатор от RHB Sekuritas, прогнозира, че GoTo IPO ще бъде успешно. „Оценката е скъпа, но е оправдана, тъй като има ограничени налични акции“, каза Сетджоади. Въз основа на проспекта, свободното търгуване на компанията от 46.7 милиарда акции е по-малко от 4% от общо 1.48 трилиона акции след нейното листване.