Измерването на инвестиционния риск за климата е капитализмът

Бизнесмен милиардер и бивш кмет на Ню Йорк Майкъл Блумбърг и гигантът инвеститор BlackRock и двамата наскоро издадоха свои собствени силно формулирани послания, защитаващи инвестиции в решения за климата и чиста енергия и казващи, че изискването на разкриване на рискове, свързани с климата, от компаниите е интелигентен капитализъм.

Писмата идват на фона на нарастващ политически натиск срещу идеята за екологични, социални и управленски фондове (ESG), които претендират да дадат на хората лесен начин да инвестират в компании, които действат отговорно в тези области. Критиците, особено от страна на републиканците, казаха, че ESG е прикритие за политически дневен ред и е отчасти насочен срещу производителите на изкопаеми горива.

Блумбърг, който в момента струва почти 77 милиарда долара според Forbes, публикува коментар в едноименната си медийна публикация във вторник, осмивайки ръководените от републиканците усилия за политизиране на инвестиционните решения в решения за климата и чиста енергия.

„В свят, който бързо преминава към чиста енергия, компаниите, които са зависими от изкопаемите горива, излагат инвеститорите на по-голям риск,“ пише Блумбърг.

„Факт е: климатичният риск е финансов риск. Разходите от метеорологичните явления, свързани с климата, сега надхвърлят 100 милиарда долара годишно – и това включва само застраховани загуби“, пише Bloomberg. „Отчитането на тези и други загуби не е социална политика. Това е умно инвестиране. А отказът да се позволи на фирмите да го направят идва с голяма цена за данъкоплатците.

В сряда BlackRock изпрати писмо до колекция от генерални адвокати, които защитиха ангажимента си в измерването на климатичния риск на компаниите и инвестирането в чиста енергия като отговорно изпълнение на доверителното си задължение към клиентите.

„Нашият ангажимент към финансовите интереси на нашите клиенти е непоколебим и непоколебим“, написа старши управляващият директор на BlackRock и ръководител на външните работи, Далия Блас.

„Правителствата, представляващи над 90 процента от глобалния БВП, се ангажираха да преминат към нетно нула през следващите десетилетия. Вярваме, че инвеститорите и компаниите, които заемат далновидна позиция по отношение на климатичния риск и последиците от него за енергийния преход, ще генерират по-добри дългосрочни финансови резултати“, пише Блас. „Тези възможности пресичат целия политически спектър.“

Писмото на BlackRock конкретно отговаря на писмо от 4 август от 19 главни прокурори до главния изпълнителен директор на BlackRock Лари Финк, в което те възразиха срещу това, което те нарекоха пристрастие срещу изкопаемите горива.

„Миналите публични ангажименти на BlackRock показват, че е използвал активи на граждани, за да оказва натиск върху компаниите да спазват международни споразумения като Парижкото споразумение, които налагат постепенното премахване на изкопаемите горива, увеличават цените на енергията, стимулират инфлацията и отслабват националната сигурност на Съединените щати“, посочват главните прокурори.

Конкретни щатски законодатели са приели законодателство за собствените си щати, „забраняващо енергийните бойкоти“, се казва в писмото от главните прокурори. Например по-късно през август, Тексаският контрольор Глен Хегар обвинен десет финансови компании, включително BlackRock, и 350 инвестиционни фонда за предприемане на стъпки за „бойкот на енергийните компании“.

BlackRock възрази срещу идеята, че бойкотира енергийните компании или работи с политически дневен ред.

BlackRock е „сред най-големите инвеститори в публични енергийни компании“ и има 170 милиарда долара, инвестирани в енергийни компании на Съединените щати. Скорошните инвестиции включват природен газ, възобновяеми енергийни източници и „технология за декарбонизация, която се нуждае от капитал за мащабиране“, каза BlackRock в писмото си.

BlackRock също така каза, че изисква финансови разкрития, свързани с климата, от компаниите, за да подобри прозрачността и да може да взема качествени инвестиционни решения за клиентите.

Bloomberg междувременно каза, че измерването на климатичния риск е просто основна инвестиция.

„Всеки отговорен мениджър на пари, особено този с фидуциарно задължение към данъкоплатците, се стреми да изгради диверсифицирано портфолио (включително енергийно); идентифицира и смекчава риска (включително рисковете, свързани с изменението на климата); и взема предвид макро тенденциите, които оформят индустриите и пазарите (като постоянно намаляващата цена на чистата енергия)“, пише Bloomberg.

„Това е инвестиране на 101 и или републиканските критици на ESG не го разбират, или се грижат за интересите на компаниите за изкопаеми горива. Може да е и двете.“