„Моят съветник настоява, че това е добра инвестиция с нисък риск.“ Аз съм полупенсиониран на 63 години със спестени 2 милиона долара. Моят финансов съветник иска да потопя половината от парите си в анюитет. трябва ли да го направя

Въпрос: Аз съм на 63 години и съм полупенсионер. Нямам дълг. Имам $2 милиона в 401(k) преди данъци и около $60 0.5 други спестявания и $2008 милиона в недвижими имоти. Наех доверен финансов съветник, първият ми, преди около пет месеца. Преди това управлявах инвестициите си пасивно. Определих желаното ниво на риск пред съветника като ниско. Бих искал да избегна големи корекции на пазара, като XNUMX г. и сега. 

Неговият съвет беше да инвестират 50% в ETF, които активно управляват, а останалите 50% в индексиран анюитет. Към тази сутрин сметката на ETF е намаляла с 19%. Не съм инвестирал в рентата. Никога не съм бил голям фен на анюитетите, но моят съветник настоява, че това е добро средство за инвестиция с нисък риск. Променливият анюитет добър вариант ли е за мен? Не ми харесва много мисълта да обвържа 50% от пенсионните си спестявания за 10 години. (Търсите финансов съветник? Този инструмент може да ви помогне да намерите съветник, който ще отговори на вашите нужди.)

Отговор: За съжаление тук се появяват много сигнали, като първият е, че докато вашият съветник може да се нарича доверено лице, той може наистина да не работи във ваш най-добър интерес. „В повечето случаи индексираните анюитети се продават срещу комисиона. Ако съветникът е твърдял, че е довереник и е продал анюитет, има нещо, което не се изчислява“, казва сертифицираният финансов плановик Крис Чен от Insight Financial Strategists. 

Имате проблем с вашия финансов съветник или търсите нов? електронна поща [имейл защитен].

Обърнете внимание, че на истински доверителен съветник ще бъде платено чрез възнаграждение, базирано на такси, а не чрез комисионни за продукти, така че ако вашият съветник твърди, че е доверено лице и препоръчва инвестиция, която му плаща комисионна, това трябва да е червен флаг. Доверителните съветници, които принадлежат към Националната асоциация на личните финансови съветници (NAPFA) и други подобни доверително ориентирани професионални организации като CFP Board, обещават да съветват в най-добрия интерес на клиента. „Един от начините, по които правят това, е да не изпадат в ситуация на конфликт на интереси, като например да им се плащат комисионни за продукти като анюитети“, казва Чен. (Търсите финансов съветник? Този инструмент може да ви помогне да намерите съветник, който ще отговори на вашите нужди.)

Независимо от това дали той е истински фидуциар или не, „е малко вероятно променливият анюитет да бъде полезен подход тук, особено пред евтиния пасивен такъв“, казва сертифицираният финансов плановик Елиът Доул от Buckingham Strategic Wealth. Един от най-големите недостатъци на променливия анюитет е високата цена, която често се свързва с него, включително административни такси, разходи за финансиране за инвестиране във взаимни находки и др. Освен това Доул добавя: „Внимавайте за тежки графици за предаване с индексирани анюитети. Сложността в структурата съществува в полза на емитента, а не на инвеститора.“ Въпреки това, има бонуси към анунитетите и това Ръководството на MarketWatch дава полезни съвети относно анунитетите, както и това един.

Други неща, които трябва да имате предвид, са, че има много форми на риск, които вашият съветник трябва да ви помогне да разберете. „Попитайте какви рискове се приоритизират с препоръката на този конкретен анюитет. Анюитетът защитава ли стойността на актива или вашия бъдещ поток от доходи от анюитета? Може би анюитетът е нисък риск по отношение на бъдещи доходи, но какво да кажем за риска от отказ от ликвидност за 50% от вашите пенсионни спестявания?“ казва Кан. 

Без значение какво решите, наложително е вие ​​и вашият съветник да постигнете взаимно съгласие относно характеристиките на портфейл с нисък риск. Сертифицираният финансов плановик Бил Кан от Candent Capital казва, че трябва да проведете по-задълбочен разговор с вашия съветник относно обосновката зад препоръката за активно управлявана стратегия за ETF и защо анюитетът е добро средство за инвестиция с нисък риск.

„Нито една стратегия не работи във всички периоди и икономически условия и всички стабилни стратегии трябва да имат своя момент, за да блеснат, но може да отнеме години, докато тези моменти настъпят. Разбирането на вашия съветник за нисък риск в съответствие ли е с вашето определение за нисък риск? Историята показва, че дори стратегиите с нисък риск могат да пострадат по време на големи пазарни корекции“, казва Кан.

Поради това къде се намира пазарът в момента (към момента, когато ни писахте), резултат от -19% за портфейл от ETF не беше много лош. Все пак Чен казва: „Според мен имате нужда от истински фидуциарен съветник, специализиран в планирането на пенсионирането, който вероятно ще започне с финансов план, за да разбере напълно вашата ситуация и цели. Някой като този може да бъде намерен в NAPFA или XY Planning Network.“ (Търсите финансов съветник? Този инструмент може да ви помогне да намерите съветник, който ще отговори на вашите нужди.)

Също така е важно да се търсят други стратегии за по-нисък риск, казват професионалистите. Различните плановици имат различни стратегии и сертифицираният финансов плановик Майкъл Де Маса от Forza Wealth казва за своите консервативни клиенти, търсещи добри инвестиции с нисък риск, „ние купувахме държавни облигации на САЩ с падеж от шест месеца до три години. Текущата доходност към падежа е малко над 4%.“

В зависимост от това как изглежда вашето портфолио по отношение на акции и облигации, ако клиент поиска по-ниско ниво на толерантност към риска - портфолио, съставено от пари в брой, компактдискове или краткосрочни държавни облигации на САЩ, би изглеждало подходящо, казва сертифицираният финансов плановик Скот О'Брайън от Worthpointe Wealth Management. Наистина, като разпространите компактдискове в множество банки, застраховани от FDIC, ще защитите главницата. „CD-тата плащат атрактивни лихви. В момента има налични 12-месечни компактдискове, плащащи над 4%“, казва сертифицираният финансов плановик Грег Ридър от McClarren Financial Advisors.

Имате проблем с вашия финансов съветник или търсите нов? електронна поща [имейл защитен].

Въпросите са редактирани за краткост и яснота.