Становище: Вашата изходна рампа за I-облигации идва скоро, ако сте купили ценните книжа заради тяхната сочна доходност от 9.6%

Общата възвръщаемост на I-облигациите се състои от две части — фиксиран лихвен процент, който е зададен в момента на покупката, и коригиран спрямо инфлацията процент, който се нулира на всеки шест месеца, през ноември и май. Фиксираният лихвен процент е 0% от май 2020 г. Но тъй като коригираната спрямо инфлацията част е обвързана с индекса на потребителските цени (CPI), ще видите прогнози за това какъв ще бъде следващият още в средата на октомври. Най-новият доклад показа, че инфлацията е 8.3%, четири пъти повече от горната цел на Федералния резерв.

Разглеждайки вече публикуваните числа, Дейвид Ена, основател на TipsWatch.com, уебсайт, който проследява ценни книжа, защитени от инфлация, прогнозира, че променливата коригирана спрямо инфлацията част от формулата на I-облигациите ще бъде около 6.3% и вероятно ще падне до 3.5% в крайна сметка. Enna също така вижда малък шанс Министерството на финансите да увеличи фиксираната лихва над 0%, което би ги направило по-привлекателни в дългосрочен план.  

Повечето нови пари се наляха в I-bonds в края на 2021 г. и началото на 2022 г., когато лихвите се покачиха до завиден спред в сравнение със спестовните сметки, Treasurys
TMUBMUSD01Y,
4.005%
и дори СЪВЕТИ. Продажбите достигнаха близо 5 милиарда долара през май 2022 г, в сравнение с малко над 1 милиард долара предходната година. Обратните изкупувания останаха без промяна.

I-bond правила за продажба 

Когато купувате I-облигации, вие сте заключени за поне една година, така че ако сте купили в началото на 2022 г., не можете да мислите за продажба още. Ако вече сте надхвърлили тавана от $10,000 XNUMX на индивид, също така не можете да купувате повече, когато курсът се нулира през ноември и ще трябва да изчакате до януари. 

Ако продадете I-облигации след първата година, но преди пет години, губите три месеца от лихвеното плащане. Така че, ако сте купили още през октомври 2021 г., бихте имали право да продавате, но може да искате да помислите два пъти. 

„Ако нямате нужда от парите, трябва просто да ги държите засега“, казва Ена. 

Това е така, защото лихвеният процент, който сте получили, когато сте купили, се пренесе за шест месеца, след което беше последван от лихвения процент, обявен през ноември 2021 г., и тъкмо сега започвате да натрупвате лихва при 9.62% полугодишен процент. Ще искате да изчакате поне до три месеца от следващия си цикъл на лихвите, ако приемем, че е по-нисък, за да увеличите максимално възвръщаемостта си. 

Някои клиенти са попитали Кайл Макбрайън, финансов плановик в Betterment, дали си струва да се добавят I-облигации, те смятат, че може Компактдискове или съкровищаи ги преобръщайте при промяна на ставките.

„Те го виждат почти като осредняване на разходите в долари, но трябва да им напомням, че тези проценти не са фиксирани, така че ще преразглеждаме решението всяка година“, казва Макбрайън. 

Много ще зависи какво ще се случи с икономиката и фондовите пазари
SPX,
+ 2.64%.
В някакъв момент през 2023 г. лихвените проценти по I-облигации може да се променят и да станат по-ниски от другите инвестиции с фиксиран доход. Ако търсите доходност, това би било вашата реплика да се насочите към вратата. 

Числото, което търсите за съпоставяне или надминаване, е процентът на TIPS или съкровищни ​​бонове, които са по-малко от 15 месеца, или компактдискове. При $10,000 1, вие не говорите за толкова много в студени пари — разликата от 100% от доходността е само $1, в крайна сметка. Но с другите инвестиции, които нямат ограничение, промяна от XNUMX% може да бъде голяма сума в долари. И така, когато I-облигациите пресекат алтернативите по пътя надолу, тогава „всеки, който трупа, ще продаде“, казва Ена. 

Усилия за повишаване на тавана на I-bond

Това е мястото, където таванът от $10,000 XNUMX за I-облигациите е ограничаващ, защото „това е като грешка при закръгляване за хора със средства“, казва Денис Нолти, сертифициран финансов плановик, базиран в Орландо, Флорида. 

Двама сенатори наскоро предложи законопроект на повдигнете капачката във времена на висока инфлация до $30,000 XNUMX, откъдето беше 2003 да 2008.

„Американският народ търси начини да защити печалбите си от необузданата инфлация. I-облигациите са една опция, която потребителите трябва да могат да използват,“ каза сенатор Деб Фишер, републиканец от Небраска, в съвместно изявление със сенатор Марк Уорнър, демократ от Вирджиния. 

Като се има предвид, че повечето работещи семейства не могат да си позволят 400 долара за спукана автомобилна гума, малко вероятно е те да използват по-високи тавани, които биха блокирали парите им за една година. От другата страна на спектъра на богатството дори таван от $30,000 XNUMX може да не е достатъчен. Но средна класа пенсионерите се възползват от защитена от инфлацията парична алтернатива.

„Запазването на капитала е истинската причина повечето хора да купуват I-облигации“, казва Ена. 

Засега повечето финансови специалисти все още смятат I-облигациите за добра сделка и следващият обявен лихвен процент, макар и по-нисък, все още вероятно ще бъде по-добър от алтернативите с фиксиран доход. Те са добър начин да разнообразите портфолиото си и да го допълните вашия спешен фонд. 

Като бонус, TreasuryDirect.gov уебсайт, който е единственият начин за закупуване на тези облигации по електронен път, току-що стартира преработка на своя остарял и объркващ интерфейс. Така че все още не отчитайте I-облигациите…но скоро.