Прогнозирането на движенията на пазара е безполезно без тези две други умения

Прогнозите за фондовия пазар са лесни. Има хиляди от тях, които се правят ежедневно. Понякога са прави, а доста често грешат.

Тъй като финансовите медии се опитват да предават интересна информация бързо, голяма част от историите и видеоклиповете, които виждаме, са прогнози за това какво ще се случи по-нататък. Има постоянен парад от експерти, които ще обсъждат защо пазарът ще върви нагоре или надолу.

За съжаление средният инвеститор е възприел идеята, че страхотното инвестиране е свързано с правенето на прогнози. Просто направете прогноза, заложете парите си и изчакайте да се случи. Този пасивен подход към пазара всъщност е просто форма на хазарт.

Какво липсва? Стратегия и тактика. Ако възнамерявате да правите прогнози за пазара, тогава трябва да имате стратегия, за да се възползвате от вашето прозрение, и трябва да имате тактика, за да можете да реагирате, когато пазарните условия се променят.

Стратегията е планът, който ще ви помогне да спечелите от вашите прогнози, а тактиката е отделните стъпки и действия, които ще ви отведат до там.

Да приемем, че смятате, че пазарът е достигнал дъното и ще започне силен възходящ тренд, който ще продължи месеци. Това е прогноза и е напълно безполезна, освен ако нямате предвид някаква стратегия и тактика, за да спечелите от нея.

Ако имате четете колоните ми през годините трябва да стане много очевидно, че имам много ниско мнение за прогнозите на фондовия пазар. Няма доказателство, че някой може последователно да предскаже бъдещето. Бизнес медиите непрекъснато популяризират тези неща и има експерти, които си изкарват добре, продавайки своите прогнози, но това просто не е добър начин за обикновения човек да прави пари на пазара, защото прогнозата не е нищо друго освен надежда и мечта. Без стратегия и тактика нямате контрол върху ситуацията.

Използвайки военна аналогия, често срещана прогноза може да бъде „ние ще спечелим войната“. Може, но без стратегия и тактика е напълно безполезно твърдение. Как ще се спечели войната? Как ще печелим пари, ако сме бичи или мечи?

Да приемем, че прогнозирате, че пазарът е достигнал значителна подкрепа и е вероятно да започне възходящ тренд, който ще продължи месеци. Това е лесната част. Сега трябва да формулирате стратегия и да разработите тактика, за да спечелите от тази прогноза.

Често срещана военна фраза е: „Мислете стратегически и действайте тактически“. Как се възползвате от възходящия си възглед? Купете индексни фондове, конкретни сектори или отделни акции? След като измислите общ стратегически план за това как ще се възползвате от прогнозата си, тогава започва упоритата работа по действителното му привеждане в действие. Това е тактика.

Тактиката за прилагане на стратегия е гайките и болтовете. Ще купя тези акции на тези точки, ще поставя стопове на това ниво и ще гледам да взема печалби тук. Ако стратегията ми не проработи, тогава моята тактика за излизане от ситуацията ще бъде да призная поражението си в този момент и да продължа напред.

Това, което е важно да се отбележи тук е, че вместо просто да се надявате, че прогнозата ще се окаже вярна, вие сте поели контрол над ситуацията с вашата стратегия и тактика. Вие сте в позиция да се приспособявате, когато условията се променят и развиват. Вече сте по-дълго оставени на милостта на надеждите и мечтите. Първоначалната прогноза, която направихте, вече няма значение. Всичко, което има значение, е да приложите стратегията и тактиката си.

В „Изкуството на войната“ Сун Дзъ пише: „Стратегията без тактика е най-бавният път към победата. Тактика без стратегия е шумът преди поражението.”

Бих добавил, че прогнозите без стратегия и тактика не са нищо друго освен надежда.