Страхове от рецесия 2023: Какво предстои?

Ключови заведения

• Рецесия през 2023 г. може да е на път, като икономистите прогнозират 70% шанс за икономически спад тази година
• Икономистите обаче не са постигнали съгласие кога ще започне или колко дълго ще продължи – въпреки че повечето смятат, че ще бъде сравнително леко
• Тъй като страховете от рецесия нарастват, важно е да определите кои устойчиви на рецесия инвестиции могат да бъдат от полза за вашето портфолио

Вероятно сте чували от месеци, че рецесията е на път. Но изглежда никой не знае дали ще бъде дълго или кратко, двойно потапяне or макаронени изделия – ако изобщо се случи.

Когато става въпрос за икономически събития, да знаете кога, къде и как не е толкова необичайно. Какво is Странно е колко напред икономистите прогнозираха този конкретен спад – и колко хора са съгласни, че той е почти неизбежен.

Всъщност проучване на Bloomberg установява, че икономистите виждат a 70% шанс на рецесия през следващата година. Но дори и тогава те не са се обединили около единна визия.

Wells Fargo Investment Institute очаква САЩ да видят пълна рецесия, възстановяване и възстановяване до края на годината.

Goldman Sachs и JPMorgan Chase виждат, че икономиката излиза малко поразена, но иначе относително невредима.

И Barclays Capital казва, че 2023 г. ще бъде най-лошата световна икономика от четири десетилетия.

Това е много несъгласие около едно (макар и сложно) икономическо събитие. Ако се чудите как да премахнете страховете си от рецесията – или дори да спечелите от устойчиви на рецесия инвестиции – ето какво трябва да знаете.

Страховете от рецесията: оправдани ли са?

Потенциалната рецесия през 2023 г. е необичайна и по друг начин: вероятно е (донякъде) умишлена.

В отговор на нарастващата инфлация през втората половина на 2021 г. и през 2022 г. Федералният резерв започна да повишава лихвените проценти. Ефективно те служат за увеличаване на разходите за заемане на пари в различни области на икономиката. (Помислете за ипотеки, кредитни карти, лични заеми, бизнес заеми и т.н.)

Когато разходите за заеми нарастват, фирмите и физическите лица разчитат по-малко на кредит, което означава, че обикновено правят по-малко или по-малки покупки. Това намалява търсенето, което означава, че фирмите могат да намалят цените (или поне да спрат да ги повишават) в отговор.

Но исторически погледнато, повишаването на лихвените проценти не само забавя малко инфлацията.

Лихвени проценти и страхове от рецесия

Главният икономист на Moody's Analytics Марк Занди отбелязва, че „Виждали сме тази история и преди. Когато инфлацията се повиши и Фед реагира, като повиши лихвените проценти, икономиката в крайна сметка пропада под тежестта.“

Още през септември 2022 г. председател на Федералния резерв Джером Пауъл призна че борбата на Фед срещу инфлацията може да предизвика рецесия. И въпреки че той наскоро призна че той вярва, че „има път към меко или меко кацане“, тази възможност има „стесни"

За да насочи икономиката на САЩ обратно към целевата си инфлация от 2%, Фед вече повиши лихвените проценти от почти нула до диапазона 4.25-4.50%. Понастоящем прогнозира, че целевият процент може да достигне 5% до 2024 г.

Вече по-високите лихви са проникнали на различни пазари, тъй като годишната инфлация упорито се задържа около 7.1%.

Данните от ноември показват спад на продажбите на жилища с над 35% през последната година, тъй като лихвите по 30-годишните ипотечни кредити доближиха 7%.

Средното лихвен процент по кредитна карта достигна 16.27% за съществуващи акаунти и 21.59% за нови оферти.

И въпреки това като цяло потребителските разходи са нараснали през третото тримесечие на 2022 г. хората са харчили по-малко за храна, напитки и транспорт.

Данните за работните места и заплатите объркват проблема

Като цяло данните показват, че хората определено харчат по-малко благодарение на по-високите лихвени проценти, лепкава инфлация или и двете. Но дори когато бюджетите се раздуват и нивата на спестяване се свиват, страховете от рецесия все още не са дали плод.

Една голяма причина: Ан невероятно силен пазар на труда.

През 2022 г. икономиката добави 4.5 милиона работни места, като новите молби за безработица достигнаха исторически ниски нива през декември. Освен това средните почасови заплати се повишиха до годишни 4.6% през декември в сравнение с ревизираните 4.8% през ноември.

Но за да намалее инфлацията, това вероятно ще трябва да се промени. По време на срещата миналия месец, Представители на Фед прогнозираха че безработицата ще се повиши от около 3.5% сега до 4.6% през 2023 г., което ще съвпадне с цифрите на нивото на рецесия. И въпреки че настоящите числа остават силни, пукнатините започнаха да се показват.

Още през ноември, няколко големи технологични фирми обяви общо 51,000 XNUMX съкращения на работни места, тъй като раздутата индустрия намали мазнините.

Наемането също започна да се забавя. Въпреки че декември отбеляза 223,000 400,000 нови работни места, това е малко над половината от средните XNUMX XNUMX месечни работни места, наблюдавани по-рано през годината.

Рецесия 2023: Колко дълго ще продължи?

Въпреки че потенциалът за рецесия е на хоризонта от месеци, Федералният резерв досега не е успял да спре инфлацията – камо ли да предизвика пълен икономически спад.

И дори ако има рецесия прави лъжа зад ъгъла, никой не може да каже категорично кога ще удари или колко дълго ще продължи.

Но това не е спряло икономисти и високопоставени финансови фирми от даването на най-добрия шанс.

Банката на Америка

Bank of America отбелязва, че рецесията е „всичко, но неизбежно” в САЩ, Обединеното кралство и еврозоната. Фирмата очаква „лека рецесия в САЩ през първата половина на 2023 г.“

BCA изследвания

BCA Research се движи изцяло в друга посока: фирмата прогнозира, че „растежът ще изненада нагоре през 2023 г.“, като САЩ ще предотвратят напълно рецесията. Фирмата обаче няма да изключи спад през следващите 24 месеца, въпреки че прогнозира, че „вероятно няма да започне преди 2024 г.“ По-важното е, че фирмата казва, че „всяка рецесия в САЩ вероятно ще бъде лека… [може би] почти неразличима от меко кацане“.

Jefferies

Тим Саймънс, икономист на паричния пазар в Jefferies, смята, че през 2023 г. ще настъпи „класическа рецесия“. Той прогнозира, че спадът ще започне на корпоративно ниво през първата половина на 2023 г., което ще доведе до намаляване на броя на служителите. До средата на 2023 г. той прогнозира, че икономическият растеж ще се забави и инфлацията ще започне да се разсейва.

JPMorgan

Позицията на JPMorgan Asset Management е кратко и сладко: „Нашият основен сценарий предвижда развитите икономики да изпаднат в лека рецесия през 2023 г.“

KPMG

Даян Суонк, главен икономист в KPMG, се надява на „кратка, плитка“ рецесия, от която можем да се възстановим бързо. Тя твърди, че балансите остават силни като цяло и че „предизвиканите от Фед рецесии не са рецесии в баланса“. С други думи, „Ще имаме [рецесия], защото Фед се опитва да създаде такава.“

Swonk предвижда рецесия да продължи до края на 2024 г., ако лихвените проценти останат високи.

Truist Wealth

Truist Wealth призовава за рецесия през 2023 г., въпреки че очаква икономическият растеж да остане силен в сравнение с глобалните си колеги.

UBS

UBS има особено слаба перспектива, като прогнозира глобален растеж от само 2.1% годишно с „13 от 32 икономики, които се очаква да се свият“ до края на 2023 г. Фирмата прогнозира „нещо подобно на „глобална рецесия““.

Инвестиционен институт Уелс Фарго

Инвестиционният институт Wells Fargo вижда настъпването на рецесия през първата половина на 2023 г., което оказва влияние върху корпоративните печалби, като същевременно създава „важни инфлексни точки за инвеститорите“ през следващата година. Фирмата също така прогнозира, че икономиката ще достигне възстановяване до средата на годината и „възстановяване, което ще се засили в края на годината“.

Устойчиви на рецесия инвестиции за подобряване на вашето портфолио

Тъй като (може би) не толкова далечният икономически спад (вероятно) наближава, инвеститорите трябва да подготвят своите портфейли със серия от устойчив на рецесия инвестиции.

Имайте предвид, че няма такова нещо като инвестиция, която гарантирано ще се представи по време на рецесия. По-скоро тези възможности могат да осигурят защита и да генерират по-големи печалби – или дори само по-малки загуби – по време на икономически спад.

Основни индустрии

Обикновено устойчивите на рецесия акции се появяват в индустрии, без които хората не могат или не искат.

Те могат да предоставят стоки от първа необходимост, като хранителни стоки, домакински почистващи препарати или интернет услуги.

Други отговарят на категорията на „запасите от грях“, като алкохол, тютюн и дори марихуана.

Примери за основни устойчиви на рецесия акции включват:

• Потребителски стоки, като бакалии, производители на храни и напитки и магазини за търговия на едро
• Guilty Pleasures като алкохол и тютюн
• Доставка и транспорт
• Комунални услуги
• Здравеопазване
• Фирми за ИТ, комуникации и цифрови услуги

Устойчиви на рецесия бизнес модели

Някои бизнес модели също са уникално проектирани да се възползват от спадове, като например търговци на дребно с отстъпки или сервизи.

По време на икономически спад клиентите могат да търсят начини да намалят сметките си за хранителни стоки, като например пазаруване в WalmartWMT
и Доларово дървоLTRD
.

Те също могат да намерят сделки другаде – помислете за Spirit или United Airlines, Poshmark вместо Macy's или ремонт на техника и автомобили, вместо да преминете към нови модели.

И ако се чувствате особено пестеливи, може да помислите и за възможности за „отстъпки“ в ресторанти като Wendy's и McDonald's. В крайна сметка хората все още искат да се хранят навън, когато времената са трудни – но където те ядат може да се наложи да се сменят.

Специфични възможности за рецесия

Няколко конкретни видове на инвестициите също може да е по-вероятно да се представят по време на рецесия през 2023 г.

Например, много икономисти и инвестиционни фирми прогнозират, че облигациите могат да преживеят своя първи истински разцвет от години, тъй като лихвените проценти се покачват, за да изпреварят инфлацията. Краткосрочните съкровищни ​​облигации на САЩ и високодоходните спестовни сметки също могат да представляват предпочитани алтернативи на вашите редовни спестовни и разплащателни сметки за краткосрочни нужди от пари.

Някои инвеститори също разчитат на по-рискови инвестиции, за да преминат през рецесията. Например, ако цените на суровините се понижат, инвеститорите могат да закупят на по-ниски цени, за да се възползват нагоре при излизане. Инвеститорите могат също така да продават на късо инвестиции или да залагат, че определена ценна книга ще намалее, за да укрепят печалбите си.

Q.ai може да ви помогне да потушите страховете си от рецесия

Независимо дали носите шапката си на потребител или на инвеститор, рецесиите често предизвикват безпокойство. Но с малко далновидност и финансово планиране можете да се подготвите за тези краткосрочни пропуски във вашия дългосрочен план.

Разбира се, важат обичайните съвети: увеличете спешните си спестявания, бюджетирайте разумно, изплатете дълговете си и не продавайте при първите признаци на спад.

Но това не е всичко, което можете да направите.

Ние тук от Q.ai вярваме, че изкуственият интелект може да помогне на инвеститорите да вземат по-интелигентни, по-навременни инвестиционни решения, независимо от икономическия климат.

С нашия Инвестиционни комплекти, ще се насладите на достъп до разнообразна гама от инвестиции за всякаква толерантност към риска. Можете да изградите a твърда основа, инвестирайте за бъдещето или просто бъдете в крак с текущите тенденции.

Още по-добре, нашият AI свързва вашите комплекти с вашето цялостно толерантност към риска за да сте на път да постигнете целите си.

Рецесия или не, тези предимства са трудни за преодоляване.

Изтеглете Q.ai днес за достъп до задвижвани от AI инвестиционни стратегии.