S&P 500 проби критичната подкрепа, тъй като финансовият срив на SVB удари банковите акции; Доклад за работни места станове

Фючърсите на Dow Jones паднаха леко след часове, заедно с фючърсите на S&P 500 и фючърсите на Nasdaq преди февруарския доклад за работните места в петък. SVB Financial продължи да пада, след като предизвика разпродажба на банкови акции, която удари широкия пазар в четвъртък.

X

Оракул (ORCL) И Ултра красота (Ulta) отчетени печалби със закъснение.

Ралито на фондовия пазар се обърна рязко надолу в четвъртък, тъй като въпросите за финансовите показатели на банките внезапно излязоха на преден план. S&P 500 и Nasdaq паднаха до критични нива на подкрепа.

Банковите акции се сринаха като SVB Финансов (SIVB), майка на Silicon Valley Bank, разбита от поредица от негативни заглавия, докато дълго болна крипто банка Силвъргейт Капитал (SI) каза, че ще се изключи. Банката на Америка (BAC), JPMorgan Chase (JPM), Wells Fargo (WFC) И Charles Schwab (Schw) бяха сред най-известните губещи.

Акциите на SIVB продължиха да се понижават късно, тъй като страховете от банково бягство нарастваха.

Инвеститорите трябва да бъдат предпазливи в очакване ралито на пазара да покаже нова сила.

Ключови печалби

Акциите на ORCL паднаха с 4% в края на търговията, след като печалбите на Oracle достигнаха върха, но приходите паднаха. Акциите на Oracle паднаха с 5.9% до 81.75 в четвъртък, падайки под 50-дневната си линия. Акциите работят на 91.32 точка за покупка от a дълбока основа за чаша с дръжка.

Акциите на ULTA се понижиха с 2% в продължително действие. Печалбите и приходите на Ulta Beauty надминаха гледанията, но насоките за същия магазин бяха леки. Гигантът за търговия на дребно с козметични продукти се понижи с 0.8% до 519.93 в четвъртък, малко под 21-дневната си линия. Запасът на ULTA няма ясен купува точка.

Доклад за работа

Министерството на труда ще публикува отчета за работните места през февруари в 8:30 сутринта ET. Икономистите очакват да видят неселскостопански заплати с 223,000 517,000, голямо забавяне от 53 3.4 през януари, но това все пак би било силен двумесечен старт на годината. Нивото на безработица трябва да се задържи на 0.3-годишно дъно от 4.7%. Средните почасови доходи трябва да се покачат с XNUMX%, но годишното увеличение на заплащането трябва да нарасне до XNUMX%.

В четвъртък лейбъристите съобщиха, че първоначалните молби за безработица са нараснали повече от очакваното до най-високия си брой от декември. Challenger, Gray & Christmas съобщиха, че обявените планове за съкращения са най-високите в началото на годината от 2009 г. насам.

Февруарският доклад за работните места, заедно с доклада за инфлацията на индекса на потребителските цени от следващата седмица, може да заключи очакванията за повишаване на лихвения процент с половин пункт на 22 март.

Dow Jones фючърси днес

Фючърсите на Dow Jones паднаха с 0.3% спрямо справедливата стойност. Фючърсите на S&P 500 се понижиха с 0.4%, а фючърсите на Nasdaq 100 се понижиха с 0.4%.

Доходността на 10-годишните държавни облигации падна с 5 базисни пункта до 3.87%. Доходността на 2-годишните облигации се срина с 10 базисни пункта до 4.8%.

Февруарският доклад за работните места със сигурност ще промени фючърсите на Dow Jones, доходността на държавните облигации и очакванията за повишение на лихвените проценти на Фед.

Спомнете си това действие за една нощ в Доу фючърси и другаде не е задължително да се превърне в действителна търговия в следващия редовен фондова борса сесия.

Присъединете се към експертите на IBD, докато анализират активни акции в борсовия рали на IBD Live

Рали на фондовия пазар

Ралито на фондовия пазар започна добре в четвъртък поради нарастващите молби за безработица, но скоро се обърна надолу поради опасенията на банките. Основните индекси стабилно се влошиха, затваряйки близо до дъното на сесията.

Dow Jones Industrial Average се срина с 1.7% в четвъртък борсова търговия. Индексът S&P 500 се срина с 1.85%, като акциите на SIVB, Първа републиканска банка (FRC) и Шваб най-големите губещи. Композитният индекс Nasdaq се понижи с 2.05%. Russell 2000 с малка капитализация, който има много финансови компоненти, се срина с 2.8%.

Цените на суровия петрол в САЩ паднаха с 1.2% до 75.72 долара за барел.

Доходността на 10-годишните държавни облигации падна с 5 базисни пункта до 3.92%. Доходността на двугодишните съкровищни ​​облигации се срина с 16 базисни пункта до 4.9%, докато доходността на шестмесечните съкровищни ​​бонове се понижи с 3 базисни пункта до 5.28%.

Очакванията на Фед за повишение на лихвените проценти не се промениха много.

Пазарите виждат 62% шанс за движение от 50 базисни пункта на 22 март, което е спад от 78.6% в сряда. Шансовете скочиха от около 30% преди ястребовото свидетелство на шефа на Фед Джером Пауъл във вторник. Пазарите сега оценяват 100 базисни пункта за повишаване на лихвените проценти през следващите три срещи на Фед, с приличен шанс за повече по-късно през годината.

Банкови акции

Акциите на SIVB се сринаха с 60% до 106.04, най-ниската цена от 2016 г. SVB Financial обяви късно в сряда продажба на акции за 1.75 милиарда долара. Банката майка Silicon Valley Bank също намали насоките. Депозитите намаляват поради стартиращи фирми, изправени пред суша във финансирането. Има и големи опасения относно заемите на SVB за технологичната индустрия.

Акциите на SIVB паднаха с 22% за една нощ в нестабилна, тежка търговия. Фондът на основателите на Peter Thiel съветва компаниите да изтеглят пари от Silicon Valley Bank, съобщи Bloomberg. SVB Financial все още трябва да оцени това предлагане на акции.

Silvergate Capital, която е в състояние на свободно падане от месеци, обяви късно в сряда, че ще се затвори, а нейната Silvergate Bank ще бъде ликвидирана. Акциите на SI паднаха с 42%.

Новините за SVB и Silvergate удариха финансовите показатели, които вече бяха подложени на натиск, тъй като изключително обърнатата крива на доходност преобръща традиционната стратегия за кредитиране на къси/дълги кредити.

KeyCorp (KEY), който предупреди за нетните лихвени маржове по-рано през седмицата, се срина със 7.2% в четвъртък. Western Alliance Bancorp (WAL) се сринаха с близо 13%, а акциите на FRC се сринаха с 16.5%.

Акциите на JPM паднаха с 5.4%. Във вторник JPMorgan падна под точка за покупка от 138.76 и 50-дневната си линия. Акциите на BAC отстъпиха с 6.2% до най-ниските си нива от октомври. Акциите на WFC също загубиха 6.2%, падайки под 200-дневната си линия, след като проби под 50-дневната по-рано през седмицата.

Акциите на SCHW паднаха с 12.8%, изоставайки под 200-дневната линия и дъното на нейната основа. JPMorgan предложи блокова продажба на 8.5 милиона акции на Schwab, съобщи Bloomberg. Акциите на SCHW са на най-лошите си нива от октомври.

Инвеститорите ще разгледат много по-внимателно счетоводните книги и капиталовите нива на банките, нещо, което не е било истинско безпокойство досега. Банките повишават значително лихвите по депозитите и CD, докато дългосрочните лихви изостават. Много банки страдат от значителни нереализирани загуби по заеми и други ценни книжа.

Ако банките обуздаят кредитирането, това може бързо да охлади икономиката. Междувременно неволите на SVB Financial и Silvergate Capital пораждат опасения относно техните технологични и крипто клиенти.

ETFs

Сред ETF за растеж, Innovator IBD 50 ETF (FFTY) падна с 3.1%. iShares Expanded Tech-Software Sector ETF (IGV) се срина с 2.3%, като акциите на ORCL бяха голям IGV компонент. VanEck Vectors Semiconductor ETF (SMH) се отказа от 1.9%.

Отразявайки по-спекулативните истории за акции, ARK Innovation ETF (ARKK) спадна с 4.2% и ARK Genomics ETF (ARKG) 3.8%.

SPDR S&P Metals & Mining ETF (XME) загуби 2.6%, а Global X US Infrastructure Development ETF (настилка) 2.2%. US Global Jets ETF (джетове) намаля с 3.1%. SPDR S&P Homebuilders ETF (XHB) намаля с 1.6%. The Energy Select SPDR ETF (XLE) отстъпи с 1.4%, а SPDR фондът за избран сектор в здравеопазването (XLIV) 1%.

The Financial Select SPDR ETF (XLF) се сринаха с 4.1%, като акциите на JPM, Wells Fargo, Charles Schwab и Bank of America са забележителни дялове. SPDR S&P Regional Banking ETF (KRE) падна с 8.2% до тригодишно дъно. Акциите на SIVB са забележителен KRE холдинг, заедно с KeyCorp и Western Alliance.

Пет най -добри китайски акции, които да гледате сега

Анализ на пазарното рали

Ралито на фондовия пазар имаше силно отрицателен ден, с обръщане надолу, което нанесе щети на основните индекси и водещите акции.

S&P 500 отвори, като се повиши над 50-дневната си линия, но скоро удари съпротива при 21-дневната пълзяща средна и се обърна надолу до под 200-дневната си линия и дъното си от 2 март.

Nasdaq първоначално се покачи над 21-дневната си линия, но след това се обърна до под 200-дневната линия. Технологично тежкият композит за кратко подби своите 50 дни, преди да се установи точно над това ниво.

Dow Jones падна под 200-дневната си линия до четиримесечно дъно.

Russell 2000 падна решително под своята 50-дневна линия, чак до 200-дневната си линия.

Някои лидери издържаха, но повечето не.

Банковите опасения, предизвикани от акциите на SIVB, Silvergate и KeyCorp, не означават, че предстои финансова криза. Банките, особено гигантите като JPMorgan и Bank of America, са много по-добре капитализирани, отколкото бяха по време на финансовата криза от 2007-2009 г. Но фактът, че думите „финансова криза“ дори се споменават, е голяма промяна.

Ако банките овладеят агресивното отпускане на заеми, това бързо ще удари по-широката икономика. Това също би повишило и без това големия риск Федералният резерв да превиши повишенията на лихвените проценти, предизвиквайки твърдо приземяване.

Докладът за работните места в петък ще бъде важен, но реакцията на пазара е важна. Имайте предвид, че ако икономиката внезапно спре, изоставащите данни за заетостта няма да предложат предупреждение.

Вижте IBD ново приложение OptionsTrader за обучение по опции, търговски идеи и други! Изтеглете от Apple App Store днес.

Какво да правим сега

Тъй като S&P 500 и други основни индекси отново се насочват на юг, не е време за добавяне на експозиция. Инвеститорите трябва да се стремят да намалят загубите от последните покупки, които се борят.

Може би ралито на пазара отново ще намери подкрепа с опитомен доклад за работни места или предстоящи данни за инфлацията, но надеждата не е стратегия. Ключовите индекси са на прага да се сринат решително надолу.

В посока нагоре изчакайте S&P 500 и Nasdaq да възстановят своите 21-дневни линии. Ако това се случи, ще се появят нови възможности за закупуване. Така че продължавайте да работите върху тези списъци за наблюдение.

Чети The Big Picture всеки ден, за да останете в синхрон с посоката на пазара и водещите акции и сектори.

Моля, следвайте Ед Карсън в Twitter на @IBD_ECarson за актуализации на фондовия пазар и други.

МОЖЕ СЪЩО ДА ТИ ХАРЕСА:

Защо този инструмент за IBD опростява увехналch За Топ Акции

Уловете следващата голяма печалба с MarketSmith

Искате да спечелите бързи печалби и да избегнете големи загуби? Опитайте SwingTrader

Най-добрите запаси за растеж за закупуване и гледане

IBD Digital: Отключете първокласните списъци, инструменти и анализ на IBD днес

Китайската ценова война за електромобили продължава да се засилва