SEC издава такси за правилата за защита на инвеститорите. Как да намерите добър съветник

Намирането на брокер или финансов съветник, на когото можете да се доверите, понякога може да изглежда трудна задача.

Това е особено вярно, когато инвеститорите видят сензационни истории на брокери бягайки от полицията в подводно бягство or симулират смъртта им при самолетна катастрофа. След това има и високопоставените измамници като Бърни Мадоф, който ги ръководи най-голямата инвестиционна измама в историята на страната — схема на Понци, която струва на десетки хиляди инвеститори до 65 милиарда долара.

И има, разбира се, по-малко сензационни, но все пак забележителни събития. Комисията по ценни книжа и борси заредена брокерска компания - Western International Securities Inc. - и пет от нейните брокери в четвъртък с нарушаване на ново правило, което има за цел да повиши защитата на инвестиционните съвети за потребителите.  

Още от лични финанси:
36% от хората с високи доходи живеят от заплата до заплата
Ето три начина за навигация в сметките за обучение в колежа
43% от собствениците на жилища забавят подобренията в дома поради инфлацията

Твърди се, че брокерите са продали над 13 милиона долара високорискови облигации без рейтинг на пенсионери и други, въпреки че облигациите са неподходящи за тези инвеститори поради тяхната неликвидност и спекулации, според съобщението на SEC. Брокерът не отговори на искане за коментар.

Това е първият път, когато SEC заведе дело във връзка с регламента Best Interest, който федералната агенция издаде през 2019 г. и фирмите трябваше да се съобразят до юни 2020 г. Като цяло правилото обикновено Изисква брокери и фирми да поставят интересите на клиента пред техните финансови или други интереси, когато правят инвестиционна препоръка. Те трябва да споделят част от логиката зад дадена препоръка и да разкриват конфликт на интереси.

Имаше 690,000 2021 регистрирани брокери и финансови съветници през XNUMX г., според до регулаторния орган на финансовата индустрия или FINRA. Ето няколко съвета за потребителите да намерят такъв, на когото могат да се доверят.

Има някои сигурни предупредителни знаци, че съветник, който обмисляте, може да не е добър избор. 

Финансовите регулатори разполагат с онлайн бази данни, на които потребителите могат да се позовават за основна информация за конкретни лица и фирми. SEC има един, Инвестиционен съветник Публично оповестяване уебсайт, за финансови съветници. ресурс на FINRA, BrokerCheck, изброява брокери. (Лице или фирма може да се появи и в двете.)

Първо, проверете дали лицето се появява в която и да е система и дали е лицензирано или регистрирано във фирма.

Това означава, че те са изпълнили минимално ниво на пълномощия и опит за работа в индустрията, според Андрю Столтман, базиран в Чикаго адвокат, който представлява потребителите в случаи на измами.

„Ако не са, това е свръхчервеното знаме“, каза Столтман преди CNBC. „Ако не, може да е някой, който се обажда на студено от мазето на майка си.“

Потенциалните клиенти също трябва да Google името на съветника или брокера, за да видят дали се появяват новинарски статии за минали недискретности или съдебни дела. Ако е така, това е още един лош знак. Регулаторните бази данни също ще изброяват всички разкрития, жалби, арбитражи или споразумения, свързани с лицето.

Експертите препоръчват да се проверява за злобно финансово поведение, като практики за злоупотреба с продажби, неподходящи препоръки и прекомерна или неоторизирана търговия.

Въпреки това, само защото тези предупредителни знаци не са открити първоначално, не означава, че потребителите трябва да изоставят бдителността си. Има и други сигнали, за които трябва да внимавате, след като решите да доверите парите си на съветник.

Един от уроците от измамата на Мадоф за милиарди долари беше да се гарантира, че парите ви се държат в реномирана трета страна за попечителство като Fidelity или Charles Schwab, каза Столтман.

Това прави много по-трудно за съветника да открадне пари или да се възползва от клиент, тъй като активите не се държат вътрешно и клиентите не правят проверки в консултантската фирма, каза той.

Мислете за това като за защитна стена като двуфакторно удостоверяване - фирмата попечител има определени процедури за теглене на пари, които често включват контакт с клиента, каза Столтман.

Клиентите могат да проверяват редовните си извлечения по сметката за тази информация.

Освен това загубата на пари не е непременно червен флаг, особено ако се случи на падащ пазар.

Но може да е лош знак, ако портфолиото на инвеститора се проследява доста под обичайните показатели за акции и облигации, според Джордж Фридман, допълнителен професор по право в университета Фордхам и бивш служител на FINRA.

„В един момент започвате да задавате въпроси“, каза той пред CNBC.

Хипер търговията, както е посочено в изявление на инвеститора, е друг издателски знак. Такова разбъркване на сметки генерира такси и комисионни за съветници, но вреди финансово на клиента.

Патентованите инвестиции - например притежаването на взаимен фонд, управляван от вашата брокерска фирма - не са непременно сигнал за измама, но може да са знак, че съветник или фирма печелят пари за ваша сметка, каза Фридман.

„Бих преглеждал извлеченията по сметки всеки месец“, каза той. „Ако видите нещо смешно или необичайно, това е знаме.“

Разбира се, изявленията на инвеститорите могат да бъдат документирани, за да се скрие такава информация.

Незадоволителните или забавени отговори на клиентски въпроси трябва да подтикнат клиентите да предадат делото си до отдела за съответствие на фирмата.

Да бъдеш помолен да комуникираш извън официалните канали на консултантската фирма, като например имейл на компанията, също е основен червен флаг.

И, което е важно, разбирайте вашите инвестиции; Раздавайте парите си само при реномирани мениджъри на активи и фондове, казаха експерти. Ако не можете да го разберете, това е лош знак, както и инвестиция, която изглежда твърде добра, за да е истина.

Мика Хауптман, директор по защита на инвеститорите в Федерацията на потребителите на Америка, предлага да помолите брокер или съветник да провери писмено какво препоръчват и защо не са препоръчали по-проста и по-евтина опция.

„Ако те не могат да дадат прост, конкретен, ясен, кратък отговор на „Защо това, за разлика от всичко друго на пазара, въз основа на цената и качеството на продукта“, тогава това може да предизвика някои червени знамена“, каза Хауптман.

Брокерите като цяло остават опция с по-ниска цена в сравнение със съветниците за потребители, които търгуват с акции и взаимни фондове рядко и ги държат за дълго време.

Потребителите, които искат непрекъснати, цялостни съвети и да намалят излагането на конфликти на интереси, доколкото е възможно, трябва да потърсят финансов съветник само с такса, според защитниците на потребителите.

Те могат да търсят такива съветници в мрежи като Национална асоциация на личните финансови съветници, Garrett Planning Network, XY мрежа за планиране намлява Алианс на комплексните планери.

Такива съветници трябва да имат базова компетентност, като например сертифициран финансов плановик или CFP, обозначение за финансови плановици и да получават само фиксирани такси за почасовата си услуга, месечни абонаменти или такси въз основа на активите, които управляват за клиенти, Рон Роудс, самият CFP и директор на програмата за лично финансово планиране в университета в Западен Кентъки, каза пред CNBC.

„Това е най-лесният начин за потребителя да намери някой, който определено е на тяхна страна“, каза Роудс.

Потребителите трябва да интервюират най-малко трима различни съветници след извършване на търсене, за да осигурят правилното прилягане, каза той.