S&P 500: 10 високодоходни акции с дивиденти, които само Уорън Бъфет може да хареса

Акции с висок дивидент са сред повечето инвеститори от S&P 500. Но инвеститорите изглежда смятат, че вкусът на Уорън Бъфет към тези видове акции е малко по-различен.

X

Десет от високодоходните листнати в САЩ акции в Портфолиото на Бъфет от Berkshire Hathaway, включително фирма за материали Селунез (CE), финансови Финансов съюзник (съюзник) и потребителят по преценка Paramount Global (ЗА), всички са намалели с 20% или повече тази година, се казва в анализ на Investor's Business Daily на данни от S&P Global Market Intelligence и MarketSmith.

Това всъщност е доста лошо представяне за Бъфет тази година - година, в която има дивиденти до голяма степен са защитили инвеститорите от огромни загуби. Berkshire Hathaway притежава 17 листнати в САЩ акции, които носят доходност над 500% на S&P 1.7. Но от предложенията на Buffett за висока доходност, повече от половината все още са надолу с 20% тази година. Това е много по-лошо от спада от 8.9% тази година от SPDR S&P Dividend ETF (SDY).

Разумният избор на акции с дивиденти S&P 500 е толкова важен, колкото винаги. Дивидентите продължават да бъдат една от единствените форми на растеж сега, а изборът става все по-сложен.

„Увеличенията на дивидентите продължават на рекордни нива“, каза Хауърд Силвърблат, старши индексен анализатор на S&P Dow Jones Indices. Но „компромисът риск-възнаграждение се измести от началото на третото тримесечие, тъй като спадът на пазара насочи инвеститорите към по-сигурни, по-малко променливи компании, произвеждащи дивиденти, тъй като дивидентите служат като котви, забавяйки спада.“

Противоречивото отношение на Бъфет към дивидентите на S&P 500

Бъфет е майстор на инвестирането на стойност, а дивидентите са голяма част от това. За съжаление обаче, много от дивидентните акции, притежавани от Berkshire Hathaway, изглежда са само тези, които Бъфет може да хареса.

Просто погледнете статистиката. Повечето от акциите на Berkshire Hathaway, регистрирани в САЩ, приблизително две трети, плащат дивиденти. И той също обича високите дивиденти. Повече от половината от акциите на Berkshire Hathaway, изплащащи дивиденти, носят по-голяма доходност от S&P 500.

Но най-големият проблем за Бъфет е, че повечето от тях просто не работят. И това е обезпокоително в година, в която дивидентите и приходите са най-важни.

Най-големият провал на Бъфет с висок дивидент: Celanese

Celanese, производител на високотехнологични полимери, е най-голямата грешка на Buffett с висок добив тази година.

Бъфет притежава повече от 8.4% от компанията, чиито акции носят близо 2.9% доходност. Това е почти два пъти доходността на S&P 500. И все пак, тази година акциите се понижиха само надолу, и то бързо. Той е намален с повече от 40% тази година, докато S&P 500 е намален само с 20%. Berkshire Hathaway е в акциите, голямо. Това е вторият по големина инвеститор.

Какъв е проблемът със запасите? Рентабилността на компанията се свива, въпреки големия й дивидент. Анализаторите смятат, че компанията ще спечели само $17.93 на акция тази година. Ако са прави, това означава свиване на печалбата от 1%. А през 2023 г.? Очаква се печалбата на компанията да спадне с още 15%. И затова инвеститорите, с изключение на Бъфет, не са впечатлени.

Бъфет изгори, преследвайки доходност във финансите, медиите

И преследването на доходността на Бъфет във финансовите данни на S&P 500 завърши също толкова зле.

Вземете Ally Financial, един от новите фаворити на Berkshire Hathaway в сектора. Компанията на Бъфет притежава близо 10% от компанията, което дава внушителните 4.1%. Независимо от това, акциите се понижиха със смазващите 35% тази година. Това прави загубата на S&P 500 тази година да изглежда малка. Това боли, тъй като Berkshire Hathaway е номер 2 по големина притежател на акции.

Ally също е само една финансова игра с висок дивидент, която изгаря Бъфет. Половината от високодоходните негодници в портфолиото на Berkshire Hathaway идват от финансовия сектор.

Устояването на добива обаче е трудно. И Бъфет най-вероятно обича доходността от 4.9%, платена от Paramount Global. Доходността на медийната и развлекателна компания е сред най-големите в портфолиото на Berkshire Hathaway. Но държането на акциите за дивидент ужили. Акциите на акциите са намалели с повече от 30% тази година. И печалбата се очаква да спадне с повече от една трета тази година. Жалко, че Berkshire Hathaway притежава близо 13% от компанията и е акционер номер 1.

Измъченият дивидентен рекорд на Бъфет

Разбира се, част от годината не е много време за измерване на успеха в притежаването на високодоходни акции. И, от друга страна, дивидентите не изглеждат единственият приоритет на Бъфет. Неговата компания, Berkshire Hathaway, остава една от най-ценните фирми в S&P 500, която сама по себе си не изплаща дивиденти. Освен това, холдинг №1 на Бъфет, ябълка (AAPL), дава само 0.6% - малка част от това, което плаща S&P 500.

Но да видите как Бъфет преследва доходност и да се изгори на добър пазар за дивидентни акции, е показател за трудността на този тип инвестиционна стратегия.

Големите дивиденти изгарят Бъфет

Листната в САЩ Berkshire Hathaway държи 20% или повече тази година, въпреки че доходността е по-висока от S&P 500

Източници: IBD, S&P Global Market Intelligence въз основа на текущата дивидентна доходност от 500% на S&P 1.7

Следвайте Мат Кранц в Twitter @маткранц

МОЖЕ СЪЩО ДА ТИ ХАРЕСА:

Bank of America назовава 11-те най-добри акции за 2022 г.

Уорън Бъфет най-накрая хвърля кърпата на 4 скапани акции

Научете как да регулирате времето на пазара с пазарна стратегия на ETF на IBD

Намерете най-добрите дневни запаси за растеж, които да гледате с IBD 50

Присъединете се към IBD Live всяка сутрин за съвети за запасите преди отварянето