Лихвените проценти по държавните облигации I са готови да се понижат през ноември

Министерството на финансите е популярно облигации, защитени от инфлация няма да се върнат толкова, когато курсът се коригира на 1 ноември, така че закупуването им сега е по-добър залог.

Лихвеният процент ще бъде най-малко 6.48%, според оценки на Кен Тумин, старши индустриален анализатор в Lending Tree и основател на DepositAccounts.com, по-малко от сегашните 9.62%, които облигациите I предлагат до края на октомври. Процентът се прилага за първите шест месеца, в които държите облигацията.

Според Данни на хазната. Но ако инфлацията се охлади бързо през следващите шест месеца, облигацията няма да струва толкова много.

„За покупките на облигации през ноември I можем да знаем само процента на инфлация на I облигации за първите шест месеца. Няма да можем да оценим точно нивото на инфлация на облигациите от I май до средата на април 2023 г.“, каза Тумин. „Възможно е нивото на инфлация да бъде много по-ниско. Тогава облигацията I ще изглежда много по-малко привлекателна - както беше преди 2021 г.

Как се изчислява ставката

Съставният лихвен процент на облигациите I се състои от фиксиран лихвен процент и полугодишен процент на инфлация, изчислен по формула, базирана на шестмесечната промяна в сезонно коригирания индекс на потребителските цени за всички градски потребители (CPI-U) за всички артикули.

След това тези две ставки се включват в следната формула, за да се получи съставната ставка:

[Фиксиран лихвен процент + (2 x полугодишен темп на инфлация) + (фиксиран лихвен процент x полугодишен процент на инфлация)]

Ако фиксираният лихвен процент остане на нула — където е бил от май 2020 г. — и годишният процент на инфлация е 6.48% (или 3.24% за полугодишния лихвен процент), тогава комбинираният лихвен процент на облигациите I през ноември ще бъде 6.48%, изчисли Тумин. Фиксираният процент се обявява всеки май и ноември от Министерството на финансите.

Лихвеният процент при закупуване е в сила за първите шест месеца, в които държите облигацията, след което лихвеният процент се преизчислява въз основа на фиксирания лихвен процент и новия процент на инфлация за шест месеца и т.н.

Историята продължава

Високата възвръщаемост на I облигациите през последната година се дължи директно на инфлацията, тъй като фиксираният лихвен процент остана на нула.

Не винаги е така.

Например от ноември 1999 г. до ноември 2000 г. комбинираната лихва по I облигации варираше между 6.49% и 7.49%, не защото инфлацията беше висока, а защото фиксираната лихва беше много по-висока от 3.4% до 3.6%.

През ноември 2005 г. както фиксираният лихвен процент, така и полугодишният темп на инфлация бяха умерено по-високи (съответно 1% и 2.85%), което се комбинираше за висок комбиниран лихвен процент от 6.73% върху I облигации, закупени тогава.

Но тъй като напоследък инфлацията поддържа лихвения процент по облигациите I, когато се охлади, както Федералният резерв се стреми да направи - същото се отнася и за лихвения процент. Но никога не може да стане отрицателен - не можете да загубите главницата си по проект.

„Мисля, че най-добрият аргумент за облигациите I е, че ви предпазват от висока инфлация и за разлика от търгуемите облигации (като TIPS), няма риск от загуба на главницата, ако продадете преди падежа“, каза Тумин. „CD-тата и спестовните сметки с висока доходност не могат да кажат това.“

Времето за покупка е сега

И все още има време да вземете вашите I облигации с лихва от 9.62% преди края на месеца.

Ако закупите такъв между сега и края на октомври, ще спечелите текущия висок комбиниран лихвен процент от 9.62% за първите шест месеца. И тогава очакваният по-нисък процент от 6.48% ще влезе в сила през следващите шест месеца. Комбото ще ви осигури респектираща годишна лихва от повече от 8%.

Но дори и да го гледате като едногодишна инвестиция, това е добра сделка.

„Можете да определите възвръщаемостта за I облигации, закупени през октомври и обратно изкупени през октомври до декември 2023 г., като вземете предвид тримесечното наказание за предсрочно изтегляне, когато се изкупите от една до пет години след покупката, и това все още излиза близо до 7 %,” каза Тумин, „което е много над днешния най-висок едногодишен процент на CD [от] 4.00% APY.”

Можете да закупите I облигации без такса от уебсайта на Министерството на финансите, TreasuryDirect. По принцип можете да закупите само до $10,000 5,000 в I облигации всяка календарна година. Но има начини да увеличите тази сума, като например да използвате възстановяването на федералния данък за директно закупуване на допълнителни $XNUMX в I облигации.

Трябва да „завършите покупката на тази облигация в TreasuryDirect до 28 октомври 2022 г., за да осигурите емитирането до 31 октомври 2022 г.“, според сайта.

Едно притеснение: облигациите I трябва да се държат минимум една година и, както отбеляза Тумин, облигациите, изкупени преди пет години, губят лихвата за последното тримесечие.

Кери е старши колумнист и старши репортер в Yahoo Money. Следвайте я в Twitter @kerryhannon

Прочетете най-новите тенденции в личните финанси и новини от Yahoo Money.