A прословут пазарен манипулатор, отговорен за миналия месец атака на Mango Markets, вчера се опита да срине цената на CRV токена на DeFi exchange Curve.
Потребителите на DeFi проследяват движенията му във веригата. Те се събраха около токена, изпомпвайки цената с над 40% и доведоха до ликвидирането на късата позиция на Айзенберг. Въпреки това протоколът за заеми на DeFi Aave остана с 2.64 милиона CRV (на стойност приблизително 1.6 милиона долара) лош дълг при ликвидиране на обезпечението.
Стратегията включваше изграждане на солидна къса позиция на Aave, заемане на общо 92 милиона CRV срещу 57 милиона USDC обезпечение през последните няколко дни. След това 20 милиона CRV бяха прехвърлени на борсата OKEx и вероятно бяха изхвърлени - малко след това цената започна бързо да се понижава.
Оказа се, че Айзенберг беше насочен към ликвидацията на голямата дълга позиция на основателя на Curve Майкъл Егоров, също на Aave. При цена на CRV от $0.26, тази позиция ще бъде автоматично ликвидирана от Aave, продавайки обезпечението на CRV, натискайки цената още надолу и допълнително повишавайки доходността на шорта.
Стратегии като тази работят, когато ликвидността във веригата е ниска. Протоколите за кредитиране като Aave и Compound са склонни да ограничават активите, приети като обезпечение, за да намалят потенциала за типа екстремни манипулации на цените, които позволиха на Eisenberg да източи Mango Markets.
Чети повече: Ето как три DeFi протокола загубиха $115 милиона за един ден
Въпреки това, основната употреба на CRV е да бъде заключена в замяна на права за управление на Curve и голяма част от доставката е заключена за дълги периоди като veCRV. Това, съчетано със скорошната ликвидна криза, предизвикана от колапса на FTX, доведе до намалена ликвидност, правейки търговията теоретично възможна.
Curve обаче е важен протокол в DeFi и много китове с дълбоки джобове имат интерес да поддържат здравословна цена на CRV. В отговор на атаката CRV започна да се изкупува и цената започна бързо да се възстановява.
Пускането на бяла книга за предстоящата стабилна монета на Curve, crvUSD, може да има допълнително повиши цената, която достигна $0.72, далеч над $0.64, при която късата позиция на Айзенберг започна да бъде ликвидиран.
Когато стана ясно, че залогът няма да се изиграе, както се надяваше, Айзенберг се зае Twitter да каже, че ще "Вземе почивен ден, за да прекара време със семейството." Един от неговите ликвидатори впоследствие остави съобщение чрез Etherscan транзакция входни данни, които гласят: „Винаги ще отидем малко по-далеч... Mango го изпраща (sic) поздрави.“
Айзенберг, известен също с адреса си в Ethereum ponzishorter.eth, предупреди миналия месец за потенциала за манипулиране на цените на обезпечителните активи на Aave с ниска ликвидност във веригата. В примера той очертава подобна стратегия, използвайки REN токен:
Докато щетите на Aave са относително малки (Aave v2 лош дълг е по-малко от 0.1% от TVL според RiskDAO табло), имаше известна дискусия относно това дали протоколът би могъл да коригира параметрите за заемане, за да избегне този резултат.
Ликвидирането на големи позиции в сравнително неликвиден актив може да доведе до голямо приплъзване при размяна на обезпечения актив за изплащане на заемодателите. А дискусия относно това дали да се замразят или коригират LTV параметрите за определени, в момента нестабилни, обезпечени активи продължава.
За по-информирани новини, последвайте ни Twitter намлява Google Новини или слушайте нашия разследващ подкаст Иновация: Blockchain City.
Източник: https://protos.com/market-manipulator-liquidated-trying-to-short-squeeze-curve/