Инвестиционните върхове и спадове през 2021 г

Както и да го погледнете, 2021 г. беше наситена със събития година – от нов президент до нови варианти на вируси до нови рекордни върхове за биткойн и S&P 500 (70 рекорда се затварят!). Дори видяхме възхода на цял нов клас активи: незаменими токени или NFT, с годишен обем на търговия между 22 милиарда и 24 милиарда долара тази година, спрямо само 100 милиона долара миналата година.

Въз основа на нашите собствени анализи на данни, читателите на Investor Alert и Frank Talk се интересуваха най-много от истории за златодобив, благородни метали, природни ресурси и нововъзникващи пазари (не е изненада, тъй като нашата фирма е добре известна с нашия опит в тези сектори) . Но имаше интерес и към макроикономически теми (най-вече инфлация), както и към биткойн и криптовалути.

Въпреки това, по-долу са кои според мен са най-големите инвестиционни истории за 2021 г.

Игра "Стонкс"

Какво получавате, когато комбинирате Reddit, Robinhood и стотици хиляди инвеститори на дребно? Един от най-смелите епизоди на публичните пазари, разбира се, който противопостави Дейвид на хилядолетниците и трейдърите от поколение Z срещу Голиат от Уолстрийт. Хедж фондовете, които залагат срещу борещия се търговец на дребно на видеоигри GameStop, загубиха милиарди, след като инвеститори „направи си сам“, като получиха сигналите им от организаторите в Reddit, наддадоха проблемните акции, принуждавайки хеджиите да се стиснат за кратко.

Лично аз никога не съм виждал нещо подобно. Близо 1.3 милиарда акции на GameStop бяха изтъргувани само през януари. Това е обемът, който бихте очаквали от масивния SPDR S&P 500 ETF, а не от компания със средна капитализация, която не е публикувала печеливша година от 2018 г.

Въпреки че трейдингът е охладен донякъде, GameStop все още завърши годината с около 690%. Други т. нар. „мемови акции“, най-вече AMC Entertainment, също отбелязаха забележителна възвръщаемост през 2021 г.

Прочетете целия разговор на Франк тук:

Инвеститорите на Reddit, които играха GameStop, сега гласуват за сребро

SPAC атака

2021 несъмнено ще бъде запомнена като годината на SPAC или компанията за придобиване със специална цел. Известни също като компании с празни чекове, SPAC нямат бизнес цел, освен да купуват или да се слеят с друга компания и да я пуснат на пазара. През 2020 г. листингите на SPAC превъзхождаха традиционните IPO за първи път, тенденция, която продължи и през 2021 г.

Вероятно ще продължим да виждаме здравословен поток от SPAC. В сравнение с традиционните IPO, те са по-лесни и по-евтини за затваряне, с по-малко разкривания. Това е добра новина за инвеститорите, които наблюдават стабилен спад в броя на първоначалните публични предлагания през последните няколко десетилетия поради по-строгите регулации.

Тези видове сделки са склонни да привличат неочаквани имена и 2021 г. не беше по-различно. Trump Media & Technology Group на бившия президент Доналд Тръмп, която планира да стартира платформа за социални медии, за да се конкурира с Twitter и Facebook, обяви през октомври, че ще се слее с Digital World Acquisition Corp., която в момента търгува на Nasdaq под тикера DWAC. Транзакцията обаче може да бъде изложена на риск, тъй като е обект на разследване от федералните регулатори.

Прочетете целия разговор на Франк тук:

Какво представляват SPAC и защо всички говорят за тях точно сега?

Планета Биткойн

Този списък не би бил пълен без да се спомене биткойн, първата и най-голяма криптовалута в света по пазарна капитализация. Откъде изобщо да започна?

2021 г. започна с обявяването на Илон Мъск, че Tesla има цели 1.5 милиарда долара в BTC в баланса си, което представлява последния пример за голяма компания, използваща актива като средство за съхранение на стойност. Любовната афера на Мъск с крипто по-късно обаче се усложни, когато той спря плащанията на BTC поради опасения, че използва твърде много мръсна енергия за копаене, презумпция, която беше доказана невярна от оглавявания от Майкъл Сейлър Съвет за копаене на биткойн. (HIVE Blockchain Technologies е основател.)

Компаниите, инвестиращи в биткойн, не са нищо ново, но страните, които го приемат като законно платежно средство? Това беше нечувано - докато Ел Салвадор не направи точно това през юни. Страната от Централна Америка влезе в историята, като стана първата, която призна дигиталния актив като валута, наред с щатския долар. Предложен е и Биткойн Сити, който да бъде построен в основата на вулкан.

О, и не забравяйте, че през 2021 г. стартираха и първите Bitcoin ETF.

След всичко това, какво би могло да има 2022 г. за криптовалутата? Надявам се, че сте толкова любопитни, колкото и аз, за ​​да разберете!

Прочетете The Frank Talks:

Бележка за Илон: Крипто копачите са част от решението за ограничаване на парниковите газове

Ел Салвадор току-що прие биткойн като законно платежно средство. Ето защо други страни могат да последват примера

Цени на доставка и инфлация

Обединявам тарифите за доставка и инфлацията в една история, защото първата има основен принос за втората. През 2021 г. глобалните тарифи за доставка достигнаха най-високите стойности за всички времена, тъй като потребителите прехвърлиха голяма част от разходите си от услуги (за хранене, ходене на театър) към стоки. Въпреки че лихвите се преобърнаха от пиковите си стойности през септември и октомври, те все още остават силно повишени. Според данни, предоставени от Freightos, средната глобална скорост за доставка на 40-футов контейнер се е увеличила с 200% през декември 2021 г. в сравнение със същия месец на 2020 г.

В същото време, когато това угои хазната на компаниите за превоз на контейнери, това също имаше огромно влияние върху джобните портфейли на потребителите, тъй като цените се повишиха с темп, невиждан от първата администрация на Рейгън. През ноември индексът на потребителските цени (CPI) нарасна с 6.8% спрямо миналата година, като бензинът, природният газ и дрехите отчитат едни от най-големите увеличения.

Прочетете The Frank Talks:

Тесните места при доставката могат да продължат до 2022 г. Това е добра новина за инвеститорите

Инфлацията в сянка може да бъде по-голям проблем, отколкото предполагате

Гледай видеото:

Лошата новина е добра новина за затруднения в доставката

Почетно споменаване: Texas Freezes

Още през февруари родният щат на US Global Investors, Тексас, преживя зимна буря, случваща се веднъж на век, която разкри уязвимостите на неговата самостоятелна електрическа мрежа, наблюдавана от Съвета за електрическа надеждност на Тексас (ERCOT). Милиони тексасци, включително и аз, оставаха без вода и електричество в продължение на дни, докато „Snovid“, подходяща игра на Covid, замръзваше незамразени тръбопроводи за природен газ и вятърни турбини.

И така, готов ли е Lone Star State за следващата чудовищна буря? Както всичко останало зависи от кого питаш. Законодателството, подписано от губернатора Грег Абът през юни, изисква доставчиците да актуализират своята инфраструктура и операции, а около 80% от електроцентралите в щата успяха да изпълнят крайния срок 1 декември, за да докладват за готовността си. „Светлините ще останат включени“, увери един служител на Тексас в началото на декември.

Прочетете The Frank Talk:

Нов суперцикъл на стоки може да започне да се захранва след дълго замразяване

Изпращам ви щастлива, здрава, просперираща Нова година! Коя според вас беше най-добрата финансова история за 2021 г.? Споделете вашите мисли, като ми изпратите имейл на [имейл защитен].