Кой е бившият крипто милиардер Бари Силбърт, когото Камерън Уинкълвос обвинява за счетоводни измами?

Според обвиненията, отправени от Камерън Уинкълвос, главен изпълнителен директор на борсата за криптовалута Gemini, в бурно отворено писмо, публикувано в Twitter Във вторник сутринта Бари Силбърт, главен изпълнителен директор на болната крипто фирма Digital Currency Group (DCG), измами около 340,000 XNUMX крипто инвеститори, използвайки Gemini Earn.

Спечелете актуализация: Отворено писмо до борда на @DCGco pic.twitter.com/eakuFjDZR2

- Камерън Уинкълвос (@cameron) Януари 10, 2023

Обвиненията следват спирането на клиентските тегления от Genesis Global Trading, кредитната компания, изцяло притежавана от DCG, малко след това Крахът на FTX. За своя продукт „Gemini Earn“, който предоставя на инвеститорите годишни лихвени проценти до 8%, Gemini си сътрудничи с Генезис.

Те се опитаха да спечелят време, за да избягат от дупката, която си изкопаха с лъжи.

Според Уинкълвос чрез „заговор[и] за отправяне на неверни твърдения и погрешни твърдения относно стабилността и финансовото здраве на Genesis,” Силбърт и неговият бизнес се твърди, че са „измамили” клиенти на Gemini. "Те се опитаха да спечелят време, за да избягат от дупката, която изкопаха за себе си, като лъжат."

В отговор представител на DCG публикува следния коментар в имейл до изданието Forbes:

Това е още един отчаян и непродуктивен опит за реклама от страна на Камерън Уинкълвос да измести критиките от себе си и Джемини, които са изключително отговорни за управлението на Gemini Earn и маркетинга на програмата на своите потребители. В отговор на тези злобни, фиктивни и клеветнически атаки, ние държим всички правни възможности отворени. За да постигне консенсус, който е от полза за всички страни, DCG ще продължи да води конструктивни дискусии с Genesis и неговите кредитори.

Според Bloomberg миналата седмица SEC е започнала разследване, а прокуратурата на САЩ за Източния окръг на Ню Йорк разглежда транзакции, включващи бизнеса с DCG. Не са повдигнати наказателни обвинения срещу Silbert или неговия бизнес. Forbes съобщи за намаляването на дела на Silbert в стойността на DCG от 3.2 милиарда долара до нула миналия месец. По това време те заявяват, че неизплатените задължения на DCG са стрували повече от активите му в настоящия пазарен климат.

Историята на Слибърт

За Силбърт, дългогодишен защитник на криптовалутите, който твърди, че е направил първата си инвестиция в Bitcoin през 2012 г. последните няколко месеца бяха забележително изпадане в немилост. Силбърт беше финансов предприемач и инвестиционен банкер, преди да се заеме с цифрови активи. След като получава диплома от Goizueta Business School на университета Емори през 1998 г., той прекарва шест години като специалист по финансово преструктуриране в инвестиционната банка Houlihan Lokey. Когато балонът на Dot-Com се спука, Силбърт работи върху някои от най-известните фалити, включително Enron и WorldCom.

Restricted Shares Partners, вторична платформа за търговия за служители на корпорации с ограничени акции в публични компании, е създадена от Silbert през 2004 г. Според Silbert това е най-големият клас активи без добре развит вторичен пазар, както е посочено в профил от 2005 г. в Ню Йорк Таймс. Идеята не е нова или креативна, но сега е подходящият момент поради възхода на хедж фондовете.

Тъй като през 2008 г. разширява платформата за търговия, за да обхване акции на частни компании и алтернативни инвестиции, Силбърт променя името на бизнеса си на SecondMarket. Това стана в отговор на молба за съдействие от бивш служител на Facebook. До 2011 г. SecondMarket имаше над 75,000 XNUMX регистрирани членове и улесни транзакции на частни пазари за милиарди долари.

Положението на Silbert като финансов предприемач се увеличи с разширяването на SecondMarket. Той беше признат за Предприемач на годината на Crain през 2009 г., както и за един от Предприемачите на годината на Ernst & Young. Силбърт прие молба от тогавашния кмет на Ню Йорк Майкъл Блумбърг да се присъедини към неговия Съвет по технологии и иновации. Силбърт беше включен в списъка на Fortune на „40 под 40“. Той говори пред Сената на САЩ относно финансовите правила.

Началото на DCG

През 2015 г. Nasdaq придоби SecondMarket за неразкрита сума. През същата година Silbert представи Digital Currency Group, холдингова корпорация, предназначена за ерата на Web3, но с естетика от старата школа. Новинарският сайт CoinDesk, публичният тръст за биткойни Grayscale, фирмата за копаене на биткойни Foundry, както и почти 200 допълнителни инвестиции в цифрови активи и токени са сред активите, които DCG основа и закупи.

Според Майк Колиър, главен изпълнителен директор и създател на биткойн майнер Foundry,

Да бъдем част от DCG беше чудесно, тъй като Silbert ни позволява да гледаме дългосрочно, от гледна точка на десетилетия, и не се тревожим особено за резултатите месец за месец, тримесечие за тримесечие.

По време на епидемията възходът на пазара на криптовалути доведе до скок на стойността на портфолиото на DCG. Някои акционери в Digital Currency Group продадоха своите акции на стойност почти 700 милиона долара при оценка от 10 милиарда долара през ноември 2021 г.

По това време Силбърт се похвали пред CNBC: „Ние сме най-добрият представител за инвестиране в тази индустрия.“ Освен това Силбърт се сравнява с петролния магнат Джон Д. Рокфелер от 19 век. Той сравни крипто империята на DCG с петролния конгломерат на Рокфелер в интервю за Wall Street Journal, като каза: „Парадигмата, която използвам като вдъхновение, е Standard Oil.“

Докато институциите и инвеститорите с висока нетна стойност поискаха начин да се изложат на биткойн, Grayscale, инвестиционен тръст, който държи биткойни от името на клиенти, скоро се издигна до позицията на най-ценния актив на DCG. Инвеститорите имат достъп до печалбата на биткойн чрез публично търгуваните акции на Bitcoin Trust (GBTC) на Grayscale, но без да се налага действително да купуват и съхраняват цифровата валута, което на мнозина не беше позволено да правят. В отговор Grayscale ограничи инвеститорите да извършват бързо обратно изкупуване на базовия актив и наложи фиксирана такса от 2%, която беше по-висока от тази на други ETF и фондове от затворен тип. Основните биткойн притежания на GBTC бяха на стойност над $43 милиарда на върха им. Grayscale предоставя решения със сравнима структура за Ethereum и други криптоактиви.

Майк Белши, главен изпълнителен директор на попечителя на криптовалута BitGo, си спомня, че „в първите дни всички го празнуваха. Вярвам, че много хора са изпитвали известна доза ревност към Grayscale за това, че имат толкова успешен продукт. Служи като малка дойна крава. Продуктът GBTC от Grayscale наистина донесе 471 милиона долара приходи през 2021 г.

Феномен, известен като „GBTC премия“ – при който цената на акциите на GBTC се търгуваше на по-висока цена от базовия биткойн, държан от Grayscale – възникна, когато инвеститорите започнаха да проявяват интерес към Grayscale. За инвеститорите в хедж фондове, включително амбициозния Three Arrows Capital, това създаде възможност за арбитраж. Генезис, кредитното подразделение на DCG, започна да отпуска пари на Three Arrows, които след това инвестира в акции на GBTC, запазвайки премията за GBTC.

Според Cameorn Winklevoss, който твърди, че Three Arrows Capital „е действал просто като проводник за Genesis, позволявайки му да влезе в това, което на практика са суапови транзакции на биткойни за GBTC акции с Grayscale Trust“, тази търговия между Genesis и Three Arrows Capital „увеличи AUM на Grayscale Bitcoin Trust и в резултат на това таксите, спечелени от неговия спонсор, Grayscale Investments.“

Премията GBTC стана GBTC отстъпка през 2021 г. (при което акциите на GBTC започнаха да се търгуват за по-малко от базовия биткойн). Въпреки това Genesis продължи да дава заеми на Three Arrows Capital. Според Winklevoss, „това имаше предвидената последица да предотврати продажбата на акции на GBTC на пазара, но за Genesis това имаше нежеланото въздействие да запази рисковата си позиция и да й позволи да расте.“

Междувременно компанията-майка Digital Currency Group започна да тегли заеми от собствената си кредитна компания Genesis и да инвестира парите в GBTC, публично търгуван тръст на нейното собствено дъщерно дружество Grayscale. След като премията за GBTC се превърна в отстъпка, DCG закупи акции на GBTC на стойност около 800 милиона долара.

Според Рам Ахлувалия, главен изпълнителен директор на съветника за инвестиции в криптовалута Lumida Wealth,

DCG правеше търговия, аналогична на хедж фонд, купувайки собствен продукт на ливъридж.

Генезис остана с дупка от близо 1.2 милиарда долара в баланса си, след като Three Arrows Capital се срина през юни 2022 г. Тя прехвърли тази сума в регистрите на своята фирма майка, Digital Currency Group, под формата на запис на заповед с 10-годишен падеж .

Те имаха проблем с ликвидността в Genesis, който превърнаха в проблем с платежоспособността, твърди Ahluwalia. Тези загуби обаче остават.

Gemini, борсата Winklevoss, продължи да разчита на Genesis за своята програма Earn за още пет месеца след смъртта на Three Arrows и клиентите все още можеха да осребрят своята криптовалута. Колапсът на FTX обаче наклони везните и принуди Genesis да спре всички изкупувания.

Съобщава се, че Genesis е поискал вливане на капитал от $1 милиард след смъртта на FTX, но никой не се е заинтересувал, тъй като инвеститорите са избягали. Genesis уволни 30% от работната си сила преди няколко дни, когато DCG затвори своя отдел за управление на богатството в централата си.

сроден

FightOut (FGHT) – Преместете се, за да спечелите в Metaverse

• CertiK одитиран и CoinSniper KYC потвърден
• Предварителна продажба на ранен етап на живо сега
• Печелете безплатно крипто и постигайте фитнес цели
• Проект LBank Labs
• Партнира с Transak, Block Media
• Награди и бонуси за залагане