Директно индексиране е гореща стратегия за финансови съветници, които искат да се разграничат пред потенциални клиенти – но какво е това и кога има смисъл за клиентите?
Идеята зад индексирането, разбира се, не е нова. Основателят на Vanguard Group Джон Богъл създава първия в света индексен взаимен фонд през 1975 г., когато стартира фонда Vanguard 500, който не прави нищо повече от проследяване на акциите, изброени в индекса Standard & Poor's 500. Вместо сложен сценарий, при който мениджърите на фондове избират отделни акции, индексът беше лесен за разбиране от инвеститорите, осигуряваше широка експозиция към американски акции и беше евтин за управление, което доведе до по-ниски такси.
Към 2021 г. имаше 7,481 взаимни фонда в САЩ – и този общ брой беше спад спрямо 2020 г. Но въпреки множеството индекси, които мениджърите на фондове можеха да следват, фондовете все още се стремяха да покриват широк набор от акции. Предимството на персонализираното индексиране – наричано също директно индексиране или персонализирано индексиране – избягва универсалния подход за създаване на индекс, предназначен да отговори на целите на един инвеститор. Персонализираното индексиране може да бъде чудесен начин инвеститорите да се задоволят с предизвикателния пазар и ще става все по-популярно, тъй като O'Shaughnessy прогнозира, че до 2025 г. повечето финансови съветници ще имат софтуер за управление на персонализирани индекси.
За повече помощ при персонализирано индексиране във вашия финансов план, помислете за работа с a финансов съветник.
Какво е персонализирано индексиране?
Персонализиран индекс се настройва като отделно управлявана сметка за инвеститор, който директно купува отделни акции. Тези селекции се основават на съществуващ индекс, след което се коригират и променят с помощта на сложен софтуер, за да отговарят на нуждите, обстоятелствата и приоритетите на отделния притежател на акаунт. Тези сметки носят по-високи такси, разбира се, и са най-подходящи за хора с висока нетна стойност със значителни портфейли, които могат да се възползват от набор от персонализирани опции, особено в четири сценария.
Събиране на данъчни загуби: Дори когато даден индекс е нагоре, някои от отделните му акции се търгуват на загуба. Тъй като инвеститорът в персонализиран индекс държи отделни акции, е възможно да се продадат тези акции, които са надолу, създавайки данъчна загуба, която може да се използва за компенсиране на дължимите данъци върху общата печалба на индекса. Друго предимство е възможността да се разделят дългосрочните и краткосрочните загуби и печалби в рамките на индекса.
ESG инвестиране: Социално осъзнати инвеститори, загрижени за екологичните, социалните и управленските политики и стандарти на компаниите, които съставляват техните холдинги. За разлика от инвестирането в стандартен индекс, персонализираният индекс може да бъде проектиран така, че да избягва акции на фирми, занимаващи се с изкопаеми горива или оръжия, например да включва фирми, които насърчават многообразието и приобщаването, или да заобикаля компании с конкретни политически връзки или история на незаконни поведение.
Факторно инвестиране: Инвестирането в компании със специфични характеристики – „фактори“ – като стойност, бърз растеж или в силно специализирани пазарни сегменти е трудно постижимо със стандартен взаимен фонд или ETF. С практически всяка отделна налична акция, потребителски индекс може да бъде пригоден да отговаря на тези критерии.
разнообразяване: Стандартните индекси, изградени около растеж, стойност или някакъв друг фактор, могат да се окажат прекалено концентрирани в определени сектори, като технологиите. Освен това от висш ръководител може да се изисква да притежава значителен брой акции в своя работодател. Изпълнителен директор на здравеопазването, например, може да създаде персонализиран индекс.
Bottom Line
Персонализираното индексиране включва създаване на отделно управляван акаунт за инвеститор, който директно купува отделни акции. Тази техника става все по-популярна сред финансови съветници които имат софтуера за персонализиране на тази стратегия, за да отговори на нуждите на инвеститора.
Съвети за инвестиране
Инвестирането, независимо дали в персонализирано индексиране или закупуване на отделни акции, може да бъде сложно. Понякога е полезно да имате експерт на ваше разположение. Безплатен инструмент на SmartAsset ви сравнява с финансови съветници във вашия район за пет минути. Ако сте готови да бъдете съпоставени с местни съветници, които ще ви помогнат да постигнете финансовите си цели, започвай сега.
В допълнение към работата с финансов съветник, не забравяйте да се възползвате от нашите безплатни инвестиционен калкулатор за да ви даде бърза оценка за това как ще се справи портфолиото ви с течение на времето.
Снимка: ©iStock.com/emagraphics, ©iStock.com/espix
Това мнение 4 пъти съветниците трябва да използват персонализирано индексиране, според Vanguard се появи първо на Блог на SmartAsset.
Източник: https://finance.yahoo.com/news/4-times-advisors-custom-indexing-202603307.html