Протоколът за ликвидност на борсата Curve пусна първия си роден стейбълкойн — crvUSD.
Новината съвпадна с търговец, заел по-голямата част от наличния Curve DAO токен (CRV) на Aave на стойност над $50 милиона. Скокът в цената на CRV през последните 8 часа постави тази позиция много близо до - и в крайна сметка над - нейната точка на ликвидация.
Предполага се, че търговецът е Авраам Айзенберг, преди това е свързано с противоречивия експлойт на Mango Markets в мрежата на Solana, въз основа на дискусии в Discord свързани с търговията.
Айзенберг не върна веднага искане за коментар чрез Twitter.
Търговецът или търговската група имаше около $58 милиона в USDC, подкрепящи $50 милиона заем от CRV към 12:20 ч. ET във вторник.
До 1:10 ET цялата тази позиция беше ликвидирана, оставяйки протокола Aave с около 1.7 милиона долара лоши дългове.
Не е ясно каква е била търговската стратегия, но позицията на Aave беше толкова голяма, че не можеше да бъде напълно ликвидирана с наличното обезпечение.
Стейбълкойнът Curve Finance
Майкъл Егоров, основател на Curve, преди каза стейбълкойнът ще запази обвързаността си с щатския долар чрез свръхобезпечение.
Негов най-новата бяла книга разкрива, че дизайнът на стейбълкойна ще бъде изпълнен чрез алгоритъма за автоматизиран маркетмейкър за кредитиране (LLAMMA), който преобразува между обезпечението и стейбълкойна. Така че, ако цената на обезпечение (ETH) спадне, автоматизираният маркет мейкър ще конвертира депозитите в стейбълкойн (USD).
LLAMMA автоматично ще изчисли ленти, за да определи къде се намира обезпечението и ако цената на обезпечението се промени, то ще бъде преобразувано в стейбълкойн.
CrvUSD ще поддържа обвързаността си с USD чрез резерв за поддържане на обвързаност, който се формира от асиметричен депозит (когато резултатът от депозита има повече печалба от загуба или поет риск за постигане на печалбата) в stableswap пул, съставен от stabletoken и референтна монета за обратно изкупуване или LP жетон.
Моментът на стартиране е интересен — изглежда, че е причинил рязко покачване на цената на CRV, поставяйки в опасност обезпечението за заема на търговеца.
Eisenberg прехвърли CRV жетоните на OKX, базирана на Сейшелските острови борса за криптовалута и борса за деривати, но последващото използване на тези токени не е известно.
Егоров поддържа голяма позиция в Aave, използвайки CRV като обезпечение, което според някои може да бъде целта на търговията - ако CRV бъде продаден, създавайки къса позиция.
Възможно е обаче да се окаже, че една по-сложна стратегия включва целенасочено разрешаване на ликвидирането на CRV заема, което би принудило ликвидаторите на Aave да изкупят обратно CRV, използвайки USDC обезпечението на търговеца.
Това е развиваща се история и ще бъде актуализирана.
Тази история беше актуализирана на 22 ноември 2022 г. в 1:00 ET и 1:20 ET.
Получавайте най-важните крипто новини и прозрения за деня във входящата си поща всяка вечер. Абонирайте се за безплатния бюлетин на Blockworks сега.
Източник: https://blockworks.co/news/curve-stablecoin-crv-loan